Domů Blog Strana 752

TOP 5 článků uplynulého týdne + Bitcoin uzavře rok 2023 jako jedno z nejvýkonnějších aktiv

Radek Dintar
-
0
TOP 5 článků uplynulého týdne + Bitcoin uzavře rok 2023 jako jedno z nejvýkonnějších aktiv

Pokud jste nestihli si přečíst všechny naše články za minulý týden, zkuste náš redakční výběr top 5 článků. Chybět nebude ani bonusová zpráva dne.

Telefon společnosti Solana se vyprodal, tradeři si všimli nabídky s prudce rostoucí cenou tokenu BONK

Dne 5. prosince si spoluzakladatel společnosti Solana Labs Anatolij Jakovenko v podcastu Unchained posteskl nad nedostatečným prodejem telefonů Saga. Dnes je telefon Saga v USA zcela vyprodán a v Evropě zbývá jen několik kusů. Společnost nyní omezuje nové objednávky na jednu na domácnost. Náhlý shon po telefonech však nebyl primárně způsoben touhou vlastnit samotný telefon.

„Chystají se vykoupit telefon Solana, protože token BONK bude mít brzy větší hodnotu než samotný telefon,” napsal včera na X ředitel výzkumu společnosti The Block Steven Zheng. Tokeny kryptoměny BONK jsou součástí nákupu telefonu.

Poplatky za transakce bitcoinu dosáhly 20měsíčního maxima – těžaři slaví

Průměrný poplatek za převod bitcoinu ve špičce se aktuálně pohybuje kolem 30 USD. Pro někoho špatná zpráva, pro někoho důvod k radosti. Příjmy těžařů se aktuálně podobají roku 2021, kdy cena tokenu dosahovala svého all-time high (ATH). Proč jsou poplatky tak vysoko?

Nejprve si musíme uvědomit, že růst ceny poplatků je nevyhnutelným principem fungování blockchainu bitcoinu. Princip Proof-of-Work (PoW) je tak nastaven a snižující odměna za vytěžený blok počítá s přesunem příjmu těžařů na stranu poplatků. Mnozí samozřejmě očekávali, že tato situace nastane až kdesi v daleké budoucnosti.

Americký dolar se dostal na 4měsíční minimum, bitcoinový trader předpovídá další 10% pokles

Bitcoin se může těšit na kladný vývoj, pokud jeho vztah k slabosti DXY vydrží. Hodnota dolaru se snižuje kvůli sázkám na „pivot” Fedu. Bitcoin se může v příštích týdnech a dokonce i později těšit známému podpůrnému faktoru, pokud se budou nadále projevovat nové makroekonomické faktory. V příspěvku na platformě X ze dne 14. prosince populární obchodník Crypto Ed, zakladatel obchodní skupiny CryptoTA, vyhlížel několikaměsíční minima v síle amerického dolaru.

Bitcoin a silný dolar v minulosti vykazovaly inverzní korelaci. Ta se sice v poslední době snížila, ale nyní se všeobecně předpokládá, že změny v americké makroekonomické politice budou posilovat Bitcoin. Do budoucna však budou hrát do karet dolaru.

Binance Pay zvýší každodenní používání kryptoměn v Česku díky partnerství s Blackcatcard

Binance Pay, platební služba pro kryptoměny od společnosti Binance, oznámila své partnerství s online bankovnictvím Blackcatcard. Toto partnerství významně rozšiřuje možnosti uživatelů v Česku provádět běžné nákupy s kryptoměnami a podporuje dlouhodobý cíl společnosti Binance podporovat finanční svobodu a celosvětové přijetí digitálních aktiv.

Uživatelé kryptoměnové burzy Binance nyní mohou snadno převést svá aktiva přímo na své účty Blackcatcard, která umožňuje pohodlně převést USDT na EUR jen několika kliknutími. Navíc lze tyto prostředky použít pro nákup zboží a služeb jak online, tak offline s pomocí Blackcatcard.

Saylor: Schválení Bitcoin ETF může představovat významný milník na Wall Street za posledních 30 let

Michael Saylor, výrazný propagátor bitcoinu, nedávno v rozhovoru pro zpravodajský portál Bloomberg vyjádřil své názory na potenciální schválení spotového Bitcoin ETF a jeho dopad na finanční trhy. Podle jeho slov by mohlo schválení ETF představovat nejvýznamnější finanční událost na Wall Street za poslední tři dekády, srovnatelnou s historickým vznikem ETF pro S&P 500. Saylor zdůraznil transformační potenciál tohoto kroku pro investiční strategie, který by mohl otevřít novou éru investic do digitálních aktiv.

Saylor předpovídá, že Bitcoin ETF by umožnilo retailovým a institucionálním investorům legální a efektivní přístup k investování do největší kryptoměny světa. Tento krok by podle něj mohl vyvolat masivní zájem o kryptoměny a být katalyzátorem pro býčí trend na trhu s digitálními měnami.

Bonusová zpráva

Bitcoin uzavře rok 2023 jako jedno z nejvýkonnějších aktiv

Bitcoin by měl letošní rok zakončit lépe než většina hlavních tradičních aktiv. Alespoň tak zní aktuální předpověď společnosti Kaiko Research. Předpokládá, že navzdory napjatým makroekonomickým podmínkám a protivětru v kryptografickém průmyslu vzroste tato kryptoměna v roce 2023 o více než 160 %.

Výkonnost Bitcoinu předstihuje jen několik společností, včetně NVIDIA Corp. Ta od počátku roku vzrostla o 241 % a překonala tak 163% zisk bitcoinu.

Analýza společnosti Kaiko rozděluje cenovou akci BTC v průběhu roku do tří etap. Mezi březnem a říjnem se BTC téměř vždy obchodoval mezi 25 000 a 30 000 dolary, přičemž v polovině roku 2023 prudce klesl a dosáhl dlouhodobých minim. Avšak poté, co společnost BlackRock 15. června podala žádost o vytvoření spotového fondu obchodovaného na burze (ETF) na bitcoin, tržní cena kryptoměny vzrostla nad 40 000 USD.

Takže i přes poněkud nudnou polovinu roku má BTC letos jeden z nejlepších poměrů ze všech hlavních aktiv, druhý nejlepší po gigantu Nvidia, jehož akcie se od ledna do května díky vzrušení z umělé inteligence více než zdvojnásobily.

Očekává se, že Komise pro cenné papíry Spojených států (SEC) přijme počátkem ledna konečné rozhodnutí o tom, zda povolí spotové obchodování s bitcoinem prostřednictvím ETF. Mezi společnosti, které jsou ve frontě na schválení, patří významní hráči na Wall Street, zejména BlackRock, Fidelity, WisdomTree, ARK a 21Shares a VanEck a další.

Analýza rovněž poukazuje na opačnou korelaci Bitcoinu s indexem akciového trhu Nasdaq 100. Podle ní je Bitcoin často vnímán jako zajištění proti inflaci a je přirovnáván k digitální verzi zlata. Jeho hodnotu ale převážně ovlivňovaly makroekonomické faktory, výkonnost amerického dolaru a vývoj na akciovém trhu.

Prozkoumejte akcie na platformě XTB

Přidat se k XTB

Třetí měsíc zisků bitcoinu v řadě podpořil comeback altcoinů

Radim Studený
-
0
Třetí měsíc zisků bitcoinu v řadě podpořil comeback altcoinů

Potenciál rozsáhlé sezóny altcoinů zůstává nejistý. Různá odvětví kryptoprůmyslu, která byla dříve během medvědího trhu neaktivní, však začínají vykazovat první známky oživení.

Bitcoin na konci listopadu zaznamenal třetí měsíc růstu v řadě, což vyvolalo obnovení zájmu o alternativní kryptoměny (altcoiny), který se původně zvýšil v říjnu. V důsledku toho celková tržní hodnota všech kryptoměnových projektů s výjimkou bitcoinu a etheru, nedávno dosáhla vrcholu, který byl naposledy zaznamenán v srpnu 2022.

Potenciál rozsáhlé altseason zůstává nejistý. Různá kryptoměnová odvětví, dříve neaktivní během medvědího trhu, začínají vykazovat první známky oživení.

Infrastruktura a Web3 vedou v záplavě kryptoměnového financování VC

Na pozadí přetrvávajících globálních geopolitických nepokojů a zvýšených úrokových sazeb v Evropské unii a Spojených státech zažil sektor kryptoměnového rizikového kapitálu během listopadu prudký nárůst financování. Příliv investic dosáhl 973 milionů dolarů prostřednictvím 93 samostatných transakcí. Jedná se o nejvýznamnější aktivitu zaznamenanou od června 2023, což představuje téměř 40% nárůst oproti předchozímu měsíci.

To ostře kontrastuje s říjnovými výsledky, kdy pouze tři transakce přesáhly 20 milionů dolarů. V listopadu však došlo k pěti investicím, z nichž každá překročila hranici 50 milionů USD. Tento prudký nárůst přílivu kapitálu může být způsoben kombinací pozitivního zpravodajského sentimentu, nedávného vzestupného trendu na trhu kryptoměn a dočasného zastavení zvyšování úrokových sazeb ze strany Federálního rezervního systému Spojených států.

V počtu kol financování vedly sektory infrastruktury a webu3, které zaznamenaly 37, resp. 30 kol. Centralizované financování (CeFi) si tento měsíc zajistilo druhý nejvyšší objem investic s 216,4 milionu dolarů rozdělených do pěti transakcí.

Tento nečekaný nárůst lze do značné míry přičíst dvěma významným událostem v oblasti financování. Společnost Blockchain.com získala 110 milionů dolarů v kole financování Series E a OSL. Dále pak centralizovaná burza provozovaná BC Technology Group v Hongkongu, dokončila kolo v hodnotě 90 milionů dolarů. V těsném závěsu následovaly sektory Web3 a DeFi, které získaly 160,5 a 78,4 milionu dolarů.

Mezitím sektor non-fungible tokenů (NFT) uzavřel seznam s relativně skromnými třemi koly financování a nashromáždil 11,5 milionu dolarů.

Růst popularity futures na bitcoin na burze CME

Aktivity rizikového kapitálu a mírný růst menších altcoinů naznačují přesun kapitálu k rizikovějším aktivům. Očekává se, že tento trend zesílí po potenciálním schválení spotového Bitcoin ETF ve Spojených státech. Přední analytici ETF James Seyffart a Eric Baluchnas nedávno zvýšili své odhady pravděpodobnosti schválení do 10. ledna na 90 %.

Tento optimismus se odráží v rostoucím zájmu institucí o burzovně obchodované produkty založené na bitcoinu. Důkazem tohoto rostoucího zájmu je trh s futures na bitcoin na Chicagské komoditní burze (CME), kde open interest v listopadu vzrostl o více než 20 %.

Kurz ceny bitcoinu naznačuje brzký růst až na 48 500 USD

Ing. Kamil Pošvic
-
8
Kurz ceny bitcoinu naznačuje brzký růst až na 48 500 USD

V dnešní předposlední letošní nedělní analýze kurzu ceny bitcoinu se podíváme, co nám letos přinesly grafy pod stromeček. Týdenní svíce je opět zelená a i přes medvědí signály aktuálně ukazuje nárůst přes 6 %. I tento týden proběhlo pár zajímavých událostí, které nám mohou naznačit budoucí vývoj ceny. Pojďme si je spolu projít.

Na hodinovém grafu vidíme vývoj tohoto týdne. Po tradičně nudném víkendu jsme započali menším propadem. Evidentně asijský trh nebyl v pondělí moc k bitcoinu optimistický. I když v porovnání s předchozím pondělkem to byl jen drobný propad, který hned odpoledne býci během otevření newyorské burzy smazali. Úterní výsledky stavebních povolení ve Spojených státech trh vyhodnotil jako kladné pro ekonomiku a negativní pro bitcoin.

Pár hodin propadu, ale rychle otočila informace o schůzce BlackRock, Nasdaq a Komise pro cenné papíry a burzy (SEC). To byla velmi optimistická informace, kterou ještě zdůraznily schůzky i s ostatními žadateli o spotový bitcoinový ETF. Veškeré další makroekonomické informace již způsobily jen malé vlnky a podle objemů si můžeme všimnout, že od pátku se skoro neobchoduje.

Pattern obdélníku ukazuje možný růst až na 48 500 USD

Na čtyřhodinovém grafu si lze všimnout patternu obdélníku, který kurz ceny bitcoinu maluje poslední tři týdny. Při aplikaci logiky patternu lze předpokládat (při překonání rezistence) růst ceny až na hladinu 48 500 USD. Slabé objemy a MACD ale naznačují spíše pokračování ve stranovém pohybu. Vánoce bývají každoročně spíše nudné, ale s ohledem na 10. ledna (předpokládaný termín vyjádření SEC k žádostem o spotové bitcoinové ETF) by letos mohlo být veselo i mezi svátky.

Denní graf bitcoinu je ale spíše medvědí

I na denním grafu lze nalézt jistý pattern. Tentokrát ale není úplně býčí. Pattern vlajky se v tomto kontextu čte spíše jako medvědí s potenciálem pro pokles pod úroveň 40 000 USD. Je samozřejmě možné, že v něm bude graf pokračovat až do vyjádření SEC a pak by případná informace mohla trend prorazit odpovídajícím směrem. Kurz nám stále s Relative Strength Index (RSI) maluje medvědí divergenci a i MACD dává prostor pro pokles. Nadprůměrné objemy jsme měli naposledy minulé pondělí, kdy došlo k poměrně prudkému poklesu. Fibonacciho retracement nám ukazuje nejen možné supporty, ale i případnou rezistenci při dalším růstu.

Na týdenním grafu na první pohled vidíme RSI v hodnotách překoupeného trhu a MACD s potenciálem pro korekci. Pohybujeme se na úrovni historicky významného pásma, které může sloužit jako slušná rezistence. Pod námi je pak další pásmo kolem 36 000 USD, které by nám mohlo sloužit jako případný support. I když signály jsou medvědí, tak je to stále makro, kdo tady má poslední slovo.

Co si z toho odnést?

Technická analýza grafů je velmi dobrá v tom, aby nám určila možný vývoj na běžně fungujícím trhu a pro obchodníky zvýšila pravděpodobnost profitu. Impulzy pro změny většinou přicházejí z makroekonomického prostředí, které aktuálně ovládají informace kolem spotových ETF. Při jejich schválení lze očekávat prudkou pumpu nahoru, která pravděpodobně prorazí většinu rezistencí, a pak opět rychlý pokles možná i pod současnou cenu. Dojde totiž k prodejům části bitcoinů nakoupených spekulanty v očekávání rychlého zisku. Ti mají již od konce října otevřené primárně dlouhé pozice na většině kryptoměnových burz. Ale s ohledem na poplatky je rozhodně nebudou mít otevřené věčně. To je významný rozdíl oproti HODLerům, kteří budou pravděpodobně držet i nadále.

Krátkodobý výhled na svátky

S ohledem na blížící se svátky lze očekávat nižší volatilitu spojenou s absencí profesionálních obchodníků. Očekávám, že se během svátků bude kurz ceny bitcoinu pohybovat v rozmezí 43 000 USD až 44 600 USD. Na těchto hranicích leží aktuálně stovky milionů likvidity.

Závěr

S ohledem na 10. ledna lze očekávat po svátcích spíše růst ceny bitcoinu. Z logiky věci není důvod ho aktuálně prodávat, když se jeho cena může za dva týdny raketově zvýšit. Veškeré informace o proběhlých schůzkách žadatelů se SEC jsou veskrze optimistické a firmy nás již začaly zásobovat reklamními spoty na dosud neexistující produkty.

Přestože technická analýza poskytuje řadu medvědích signálů a varovných formací, tak do konce roku nečekám žádnou významnější korekci. Růst celkové tržní kapitalizace hodně kopíruje vývoj ceny bitcoinu a lze očekávat, že tento týden se moc nepohne. To vše samozřejmě může rozbít jakákoliv informace o blížícím se rozhodnutí SEC. To nám ukáže čas.

Teď už vám ale přeji krásný advent a pokojné svátky. Pouze dodám, že celý článek je samozřejmě mým osobním názorem a pro vás se nejedná ani o investiční radu nebo jakoukoliv formu doporučení. Udělejte si svůj vlastní průzkum (DYOR).

Craig Wrigh tvrdí, že je Satoshi a platí za to, kolik? Jak to tedy je?

Dariusz Matuszyński
-
1
Craig Wrigh tvrdí, že je Satoshi a platí za to, kolik? Jak to tedy je?

Londýn – Ve zvratu v právním sporu o identitu zakladatele Bitcoinu Satoshiho Nakamota, britský soudce nařídil australskému podnikateli Craigovi Wrightovi zaplatit více než 1 milion dolarů za případné soudní náklady v případě prohry. Soudce také přijal další Craigovy důkazy ve prospěch jeho tvrzení, že je právě on tajemným vynálezcem Bitcoinu.

Nový rozvoj v případu

Craig Wright, který v roce 2016 šokoval svět tvrzením, že je Satoshi Nakamoto, se již několik let soudí s vývojáři Bitcoin Core. Wright obvinil 13 vývojářů a řadu společností včetně Blockstream, Coinbase a Block z porušení autorských práv, které si Craig nárokuje na Bitcoin white paper, formát souborů a databázi blockchainu. Tyto společnosti jsou zastoupeny neziskovou organizací Cryptocurrency Open Patent Alliance (COPA).

Předběžné projednání případu 15. prosince odhalilo, že Wright bude moci předložit dalších 97 dokumentů na podporu svého tvrzení. Tyto dokumenty, které zahrnují LaTex soubory použité k sepsání Bitcoinového white paperu, byly prý nalezeny na dvou USB discích v jeho domě.

Obrana a Opozice – padělá Wright důkazy?

Vývojáři Bitcoinu obvinili Wrighta z toho, že si důkazy sám vytváří a úmyslně prodlužuje řízení. Podle nich se nové důkazy objevily až po jejich předložení 50 kusů důkazního materiálu, který měl prokázat, že Wrightovy dříve podané materiály byly padělané. Soudce Edward James Mellor však rozhodl ve prospěch Wrighta a umožnil předložení nových dokumentů.

Padělané důkazy nebo originály?

Vývojáři Bitcoinu obvinili Wrighta z toho, že si důkazy sám vytváří a úmyslně prodlužuje řízení. Podle nich se nové důkazy objevily až po jejich předložení 50 kusů důkazního materiálu, který měl prokázat, že Wrightovy dříve podané materiály byly padělané. Soudce Edward James Mellor však rozhodl ve prospěch Wrighta a umožnil předložení nových dokumentů.

Finanční záruka

Mellor přikázal Wrightovi zaplatit dalších 800 000 liber (přibližně 1 milion dolarů) jako druhou záruku, která má pokrýt právní náklady vývojářů, pokud by prohrál soudní spor. Kromě toho musí Wright uhradit 65 000 liber na pokrytí nákladů COPA na odborné svědectví týkající se jeho poruchy autistického spektra (ASD). Wright tvrdí, že má postižení kvůli ASD, a vyžádal si speciální úpravy pro soudní proces.

Co je ASd? Osoby s ASD mohou být obzvláště citlivé nebo naopak méně citlivé na senzorické vstupy, jako jsou zvuky, světlo, dotyk nebo pachy.

Bitcoin a Autorská Práva

Základem sporu je, že Wright tvrdí, že vývojáři Bitcoin Core má kontrolu nad Bitcoinem, což je v rozporu s jeho otevřeným zdrojovým charakterem a licencí Massachusettského technologického institutu, která umožňuje uživatelům volné použití kódu.

Závěr

Soudní případ mezi Wrightem a vývojáři Bitcoin Core je nyní naplánován na 5. února, kdy bude pokračovat zkoumání nových důkazů a argumentů. Celý případ je známkou stále se vyvíjejícího a komplexního vztahu mezi právem, technologií a identitou v digitálním věku. Celý krypto svět s napětím sleduje, jak se tento přelomový případ bude vyvíjet.

2 rizika spojená se spuštěním Bitcoin ETF, o kterých nikdo nemluví

Radim Studený
-
1
2 rizika spojená se spuštěním Bitcoin ETF, o kterých nikdo nemluví

V podcastu z 19. prosince výzkumní pracovníci společnosti Coinbase varovali, že existují nejméně dva potenciální problémy, které by mohly vzniknout při spuštění spotových Bitcoin ETF.

Spuštění spotových Bitcoin ETF ve Spojených státech by mohlo způsobit nedostatek „regulovaných” bitcoinů. Dále by mohlo poškodit jednu oblíbenou obchodní strategii, tvrdí výzkumníci společnosti Coinbase.

Do potenciálního schválení spotových Bitcoin ETF zbývají necelé tři týdny. Mnozí se domnívají, že obchodování by mohlo začít nedlouho poté. Vedoucí institucionálního výzkumu Coinbase David Duong a senior obchodní obchodník Greg Sutton však uvedli, že po zahájení obchodování by se mohla objevit dvě klíčová rizika.

V podcastu z 19. prosince Duong a Sutton uvedli, že spuštění by mohlo způsobit problém pro instituce, které získávají BTC. A to s odkazem na emitenty, kteří potřebují nakoupit dostatek bitcoinů, aby je mohli držet ve svých ETF.

Potřebujete koupit bitcoin z určitých regulovaných míst. Co když bude poptávka tak velká, že tito lidé nebudou schopni získat potřebný bitcoin?

– David Duong a Greg Sutton, zdroj: cointelegraph.com

Kryptoměnová společnost Bitwise předpověděla, že spotové Bitcoin ETF bude nejúspěšnějším uvedením ETF produktu na trh všech dob.

Zdroj: twitter.com

Duong sice připustil, že v porovnání s nízkým přílivem kapitálu to není až tak závažný problém. Zároveň však uvedl, že je třeba mít na paměti riziko spojené s hledáním zdrojů.

Další potenciální problém

Sutton řekl, že druhé riziko se týká jedné z nejoblíbenějších institucionálních obchodních strategií, známé jako „basis trade.” Jedná se o využití rozdílu mezi spotovou cenou bitcoinu a cenou futures kontraktů na BTC.

Vzhledem k masivnímu nárůstu objemu spotového Bitcoinu i futures kontraktů vzrostl potenciální zisk z bazického obchodu podle údajů společnosti Velo za posledních čtrnáct dní až o 20 %.

Institucionální investoři získají stále větší přímou expozici vůči Bitcoinu prostřednictvím spotového produktu ETF. Tím se báze zúží, což způsobí, že ziskovost tohoto obchodu bude mnohem nižší.

Komise pro cenné papíry a burzy (SEC) má nyní v řízení 13 žádostí o založení spotového Bitcoin ETF. Panuje široká shoda, že jeden nebo všechny tyto produkty by mohly být schváleny již 10. ledna. Analytici Bloomberg ETF Eric Balchunas a James Seyffart přisuzují šanci na schválení 90 %.

Podle příspěvku X od Seyffarta z 21. prosince se správce kryptoměn Grayscale znovu sešel s komisí SEC. Mělo jít o schůzi s výsledkem prosadit věcné odkupy namísto vytváření hotovosti.

Zdroj: twitter.com

Model odkupu v naturáliích je pro emitenty ETF obvykle považován za efektivnější. A to proto, že se vyhýbá rozpětím mezi nabídkou a poptávkou a makléřským provizím, které vznikají při prodeji aktiv za účelem získání hotovosti na vydání akcií.

Ripple vydal bílou knihu o digitálních měnách centrálních bank (CBDC)

Ing. Kamil Pošvic
-
0
Ripple vydal bílou knihu o digitálních měnách centrálních bank (CBDC)

James Wallis, viceprezident společnosti Ripple, v listopadu veřejně prohlásil, že CBDC poskytují nákladově efektivní řešení poskytováním finančních služeb za výrazně nižší náklady než tradiční metody. A Ripple jde v podpoře ještě dál. Spolupracuje s více než 20 globálními centrálními bankami na iniciativách jejich digitálních měn. A aktuálně vydali bílou knihu o CBDC.

Jejich bílá kniha je vlastně 23stránkový dokument, který vysvětluje základy CBDC, jejich atraktivitu, rizika a překážky přijetí. Digitální měna centrální banky podle nich také pomáhá rozšířit finanční začlenění, zefektivnit přeshraniční platby a posílit kontrolu měnové politiky.

Mezi zmíněnými překážkami zdůrazňují absenci jednotného globálního regulačního rámce, nedostatečné osvojení koncovými uživateli, malé nebo žádné vzdělávání spotřebitelů, obavy z ochrany soukromí a ze špatného zabezpečení, proces k ověřování digitální identity, nedostatečnou interoperabilitu mezi CBDC a offline přístup k transakcím.

Co si o CBDC myslí naše ČNB?

Česká národní banka (ČNB) se o problematiku digitálních peněz centrálních bank samozřejmě také zajímá. Podle jejich webu již od roku 2016. V únoru 2021 zřídili pracovní skupinu, jejímž cílem je problematiku monitorovat a sledovat vývoj s možným dopadem na Českou republiku. Loni v listopadu zveřejnili výstup z této skupiny.

Ten na 21 stránkách shrnuje tehdejší situaci a uzavírá konstatováním, že do změny legislativy není možné u nás CBDC zavést. Dokument také zmiňuje množství otevřených otázek ohledně důvodů emise či využité technologie. Na závěr podtrhuje nutnost situaci nadále sledovat, ale žádný jiný výstup na stránkách již nenaleznete.

Závěr

Bílá kniha ale zmiňuje, že žádná z jimi zmíněných překážek není neřešitelná a nabízí bankám pomoc s jejich řešením. Vidí v těchto měnách vzrušující potenciál s předpokládanou hodnotou 5 bilionů USD v oběhu ve velkých ekonomikách v příštím desetiletí.

Osobně si myslím, že kdyby stát investoval do vzdělávání kolem digitální měny centrální banky, tak by to mělo pozitivní dopad i na adopci klasických kryptoměn a jejich rozšíření. Ale pro koncového uživatele to moc velký rozdíl nebude. Stejně dnes většina lidí má svoje peníze uložené v bankách a platí kartou. Pro ně ty peníze tedy již vlastně digitální jsou.

23. 12. 2023 Přehled trhu – Bitcoin lehce roste. Otáčí se trend na akciích? Velký dluh v USA je riziko

Ing. Adam Nemčík
-
1
23. 12. 2023 Přehled trhu – Bitcoin lehce roste. Otáčí se trend na akciích? Velký dluh v USA je riziko

Vítáme vás u dalšího přehledu trhu pro akciový index S&P 500, Bitcoin a další kryptoměny. Z důvodu pokračování růstu a zvýšeného zájmu se podíváme i na vývoj drahých kovů. Na trzích se nadále diskutují signály naznačující možný soft landing americké ekonomiky a zároveň i možný propad do ekonomické recese. Podíváme se, které jsou nejvýznamnější a je vhodné je sledovat.

Nejvolatilnější kryptoměny za posledních 24 hodin:

Bitcoin se dnes vrací zpátky na 44 300 USD kde nachází lehké zamítnutí a formuje téměř stejný dvojitý top jako minulý týden. Víkend bude zřejmě klidnější, proto pokud má Bitcoin v plánu se podívat nahoru, měl by tuto rezistenční zónu překonat velmi brzy. Altcoiny mají smíšený sentiment. Velká část pokračuje v růstu avšak najde se i značná část těch, které dále klesají i v nižších desítkách procent.

Makro kalendář a klesající inflace v Eurozóně

Pondělí tohoto týdne nepřineslo žádné ohromující zprávy z akciových trhů ani jiných aktiv. Za úterý však získáváme velmi překvapivé novinky k vývoji inflace v eurozóně. Ta klesá, překvapivě, až na 2,4 % meziročně (z 2,9 % v listopadu). Bankéři z ECB už pravděpodobně střílejí šampaňské a oslavují zvládnutí inflace.

Z eurozóny získáváme další data, která už nejsou tak příznivá. První z nich je Německá spotřebitelská důvěra, která se nadále drží -25,1 bodech a naznačuje silně negativní výhled spotřebitelů.

Británie reportuje obdobně značný pokles celkové inflace meziročně ze 4,6 na 3,9 %. Jádrová inflace se hýbe pomaleji a klesá z 5,7 na 5,1 %. Čtvrtek přináší zároveň nová data ze Spojených států, kde nejzajímavější je vývoj žádostí o podporu v nezaměstnanosti. Ty se drží na 205 tisících, co je spíše spodní hranice celoročního rozsahu.

Makro kalendář druhé poloviny týdne, zdroj: tradingeconomics.com

Jedním z negativních signálu pro americkou ekonomiku je nadále špatný vývoj Philadelpského výrobního indexu. Ten se drží na záporných hodnotách celkem 17 z posledních 19ti měsíců od kdy začal prudce klesat. Už to vypadá, že jedním z nejvíce postižených oblasti je právě výroba.

Buy now Pay later už i ve Walmartu

Poslední měsíce si v přehledech trhu popisujeme pokles úspor a nárůst dluhu u běžných spotřebitelů v Americe. Je zřejmě jenom otázkou času než se rostoucí bublina osobního dluhu profoukne a exploduje. To co začalo bobtnajícím dluhem na osobní automobily, kreditní karty a další osobní půjčky se začíná přifukovat už i nákupem základních potřeb.

Můžu jenom kroutit hlavou jak bezmyšlenkovitě lidi utrácejí až nemají na výběr a musí si brát na dluh už i základní potřeby a potraviny. Nově společnost Walmart umožňuje nákup sortimentu uhradit službou „buy now pay later“ s odložením platby díky službám společnosti Affirm.

Domnívám se, že tyto nebankovní společnosti a malé banky, budou už ve velmi krátké době muset snášet ztráty na poskytnutých půjčkách od lidí neschopných splácet všechny svoje závazky.

Zlé a ještě horší zprávy z ekonomiky

Kdo by si myslel, že vás před svátky potěším pohádkou o povedeném soft-landingu, dle přání americké centrální banky bude těžce na omylu. Zdaleka nevěřím tomu co si myslí většina lidi (trhu) na sociálních sítích, kteří bezhlavě naskakují zpátky do akciových indexů. Drtivá většina indikátorů, které historicky predikovali recesi blikají na poplach.

Mezi nejvýznamnější indikátory teď určitě patří klesající bankovní kredit, ten se dostává na úrovně neviděné za posledních 50 let. Poslední podobná událost s tak prudkým propadem byla recese od roku 2008.

Další indikátor je nadále klesající indikátor LEI, aktuálně klesá už 20 měsíců v řadě. Takto významný pokles byl vždy signálem recese. Jak můžeme vidět níže, ze všech složek indikátoru je jediný rostoucí komponent index S&P 500. Všechny další složky indikátoru klesají.

Koho by zajímali další významné indikátory, hned níže si ukážeme historickou analýzu vývoje výnosové křivky.

Výnosová křivka se začíná napřimovat, co to znamená?

Historicky můžeme pozorovat silnou korelaci nezaměstnanosti a výnosové křivky. Výnosová křivka se otáčí a začíná napřimovat. Je dost pravděpodobné, že ji bude následovat i nezaměstnanost. Pokud se bude historicky opakovat tento cyklus, musí v americké ekonomice nastat nějaký významný zvrat. Bude proto tzv. pivot Fedu předčasná deklarace vítězství nad inflací a ve skutečnosti se v ekonomice něco zlomí?

Nalevo můžete vidět dlouhodobou korelaci od roku 1967, napravo je krátkodobá korelace za posledních 18 let.

Akciový index S&P 500 formuje dvojitý vrchol

Akciový index S&P 500 včera lehce pokračoval v růstu a aktuálně se nachází kolem 4746 bodů. Tedy jen lehce pod historickým vrcholem 4818 bodů. Na denním grafu můžeme vidět, že v této zóně se nachází poslední silná rezistence směrem nahoru.

Samotný pohyb směrem nahoru by mohl znít pozitivně, když nemáme žádné další rezistence a můžeme tedy růst do nebes. Jenže na denním grafu můžete vidět formující se silné divergence indikátorů RSI a MACD. Tím pádem jsem velmi skeptický k dalšímu značnému růstu, který velká část trhu očekává v roce 2024 a proto naskakují do akciových indexů. Přirovnal bych to k pokračování mánie a hry na největšího vola v listopadu 2021 u Bitcoinu. Lidi naskakovali do trhu jenom proto, že rostl o závratné částky každý den a všude se psalo o novém býčím trhu, který ho měl vytáhnout na závratné částky.

Budu se nadále opakovat, avšak zmíněné divergence už je možné pozorovat i na větším časovém rámci a tedy týdenním grafu. Z pohledu tradingu a manažmentu rizika jsem se rozhodl ignorovat tohle šílenství na akciovém indexu a jenom ho sledovat z velké dálky. Tento růst může ještě nějakou dobu pokračovat, avšak historie naznačuje, že velká část zisku bude následně rychle umazána.

Tím pádem pro lidi, kteří se vezou na trendu doporučuji sledovat jako potenciální cíl prodeje dvojitý vrchol kolem 4818 bodů. Potenciálně se nabízí až horní linie žlutého růstového kanálu kolem 4918 bodů. Vše záleží na tom, jak dlouho ještě dokážou trhy vábit retailové investory do svých útrob.

Následně pro pokles budu hlídat supportní hladiny (zelená linie) a nevyplněné gapy (žluté a bílé hladiny). Nejbližší potenciální supportní hladina se postupně formuje kolem poklesové linie 4570 bodů (tyrkysová). Hned pod ní je nevyplněný gap (4412 bodů), ke kterému se blíží 200 denní klouzavý exponenciální průměr. Výhledově pro rok 2024 budu očekávat vyplnění všech vyznačených gapů až po 3960 bodů.

Tím pádem čím výše se teď index dostane, tím bolestivější pokles musí k vyplnění těchto hladin dojít. Buďte opatrní a zvažte potenciální riziko.

Bitcoin zpátky pod rezistencí 44 000 USD

Bitcoin se dnes znovu dostává zpátky pod rezistenci 44 000 USD. Avšak není jasné, jestli je to korelace s rostoucím akciovým trhem nebo rostoucím zlatem. Oba tyto trhy však rostou z důvodu klesajícího amerického dolaru, což můžeme vidět poklesem dolarového indexu pod 101,6 bodů. Na těchto úrovních se dolarový index dostává na supportní hladinu, je dost možné alespoň krátkodobější otočení vývoje, čímž může způsobit korekci výše zmíněných aktiv.

Samotný Bitcoin dnes nechává prostor altcoinům k vlastnímu životu, což můžeme vidět na výrazných poklesech ale i růstech v desítkách procent. Na dvoudenním grafu Bitcoinu níže se formují silné divergence indikátoru RSI. Je proto dost pravděpodobné zformování dvojitého vrcholu kolem rezistence 44 000 USD a zamítnutí vývoje pohybem dolů. Obdobně jako u akciových indexů je na místě být velmi opatrný.

Technická analýza Bitcoinu, ticker BTCUSD, 2denní graf

Negativní poklesová varianta nadále naznačuje návrat k nejbližšímu supportu 38 800 USD. V případě poklesu je nutné uvažovat s poklesem až na 31 300 USD. To by mělo velmi negativní impuls na sentiment kryptoměnového trhu a hlavně altcoiny.

Růstovou variantu můžeme uvažovat v případě překonání nejbližší rezistence 44 až 47 000 USD. V této zóně očekávám nejvýznamnější prodejní tlak posledních měsíců a proto se na těchto úrovních můžeme zdržet po delší období.

Zlato se blíží zpátky pod silnou rezistenci

Zlato se znovu blíží k dlouhodobé rezistenční hladině 2072 USD za unci, která mu za poslední 3 roky opakovaně bránila dosáhnout nového historického maxima. Začátkem prosince si zlato prolomením rezistence otestovalo nové maximum kolem 2148 USD za unci (po uzavření trhu v nízké likviditě). Tímto krátkým růstem zřejmě došlo k vybrání likvidity a zavírání krátkých pozic spekulujících na pokles zlata.

Po týdenní korekci pod 1980 USD za unci se znovu vracíme k rezistenci a máme velkou pravděpodobnost finálního překonání této cenové úrovně. Tím pádem by mohl nastat zlom sentimentu u mnohých obchodníků a spekulantů či správců velkých fondů. Ti by mohli mít zájem nabídnout svým zákazníkům diverzifikaci portfolia do zlata v situaci, kdy akciové indexy rostou do nebes a sentiment u akcií je zřejmě poblíž vrcholu.

V případě proražení z této býčí formace se nabízí několik dalších cílů v rámci dlouhodobého rostoucího kanálu. Pro rok 2024 bychom mohli dosáhnout až na hladinu 2500 USD za unci. Podobné hladiny už pomalu začínají předpovídat i některé nejznámější investiční banky.

Závěrem: Vždy se nachází nové investiční příležitosti

I když je tento přehled trhu spíše v negativním duchu s ohledem pro další vývoj akciových trhů, vždy se objevují nové investiční příležitosti. Tím pádem je na místě mít oči a uši otevřené a vyvarovat se překoupeným trhům (v tomto případě americkým akciovým indexům). Následně už potřebujeme mít jenom trpělivost a otevřenou mysl pro vstup do trhů, které zažijí další býčí trh. Takto můžeme vstoupit do nového růstového trendu, když je potenciální riziko ještě relativně malé a odměna velmi vysoká (pokud je naše investiční teze správná).

Přeju všem krásné a v klidu strávené vánoční svátky. Do konce roku nás zřejmě čeká ještě pár přehledů trhů. Přichází čas vyhodnocování našich rozhodnutí za tento rok a zformulování strategie pro ten příští.

Prozkoumejte akcie na platformě XTB

Přidat se k XTB

Dominance bitcoinu se opět navrací, ocenění bitcoinu se pokouší o průlom nad 44 000 dolarů

Radim Studený
-
0
Dominance bitcoinu se opět navrací, ocenění bitcoinu se pokouší o průlom nad 44 000 dolarů

Kupci bitcoinu útočí na týdenní rezistenci. Krátkodobé cíle pro cenu BTC volají po nových maximech v roce 2023.

Bitcoin se 20. prosince snažil překonat rezistenci týdenního rozpětí, když síla ceny BTC bojovala s altcoiny o dominanci.

Cena 46 300 dolarů se jeví jako cílová pro Bitcoin

Data z Cointelegraph Markets Pro a TradingView sledovala pár BTC/USD, který se po otevření Wall Street přiblížil k 44 900 USD.

Po propadu do blízkosti 40 000 USD na začátku týdne se bitcoinu podařil comeback. Ten přiměl obchodníky přehodnotit pravděpodobnost prudšího poklesu.

V komentáři k současnému tržnímu trendu populární obchodník Credible Crypto tvrdil, že Ether dosahující lokálního dna, dále posílil šance na pokračování vzestupu BTC.

Zdroj: twitter.com

Analytik Matthew Hyland odhaduje, kde by toto pokračování mohlo v krátkodobém horizontu skončit. V roce 2023 ještě očekává nová maxima nad 46 000 USD.

„BTC se nyní nachází na vrcholu rozsahu obratu dvojitého dna,” sdělil předplatitelům na X v daný den.

Cílová cena v případě potvrzení průlomu by se pohybovala kolem 46,3 tisíce dolarů. Potřeboval by také prolomit rezistenci na ročních maximech ze začátku tohoto měsíce.

– Matthew Hyland, zdroj: twitter.com

Doprovodný graf zdůraznil konstrukci dvojitého dna zahrnující support ve výši 40 000 USD, která byla na místě v průběhu prosince.

Trader Jelle podobně souhlasil s tím, že Bitcoin vypadá „dychtivě po proražení,“ a popsal retesty podpory jako „mělký pullback.”

Zdroj: twitter.com

Bitcoin mezitím obnovil ztracený tržní podíl, jeho tržní dominance činí 53,8 %. Oproti začátku týdne tak vzrostl o 0,8 %.

Největší novinka od vydání White Paperu

V probíhající debatě o blížícím se rozhodnutí o prvních spotových Bitcoin ETF s okamžitou cenou bitcoinu ve Spojených státech pokračoval příliv býčích názorů.

„Pokud pracujete v oddělení ETF ve společnosti Blackrock, dostali jste přísný příkaz nepokazit to, co Saylor nazývá ‚nejvýznamnějším produktem finančních trhů za posledních 30 let‘,” stálo v části příspěvku X s odkazem na nedávný komentář generálního ředitele MicroStrategy Michaela Saylora k ETF.

Poslední věc, kterou uděláte, je, že si koupíte GBTC, MSTR nebo nějaký konkurenční produkt. Poslední věc, kterou uděláte, je nákup skutečných BTC a jejich uložení [na] váš vyhrazený účet pro úschovu ETF Coinbase.

– Michael Saylor, zdroj: twitter.com

Krueger tvrdí, že politické události v USA mohou přispívat k ochlazení trhů. A to i přesto, že schválení ETF představuje „největší novinku v oblasti bitcoinu od vydání whitepaperu.”

Jak uvedl zpravodajský portál Cointelegraph, rozhodnutí má být přijato přibližně za tři týdny, přičemž konečný termín je 10. leden.

Schválení Bitcoin ETF: budoucí emitenti ETF prosadili 2 reklamy za 48 hodin

Radim Studený
-
0
Schválení Bitcoin ETF: budoucí emitenti ETF prosadili 2 reklamy za 48 hodin

Tento týden se objevily dvě reklamy na Bitcoin ETF. Marketingová válka mezi konkurenčními správci investic se přiostřuje.

Emitenti spotových Bitcoin ETF vypálili dvě nové rány v začínající kryptoměnové válce. Během pouhých dvou dnů vypustili dvě reklamy, týkající se svých potenciálních produktů.

Společnost Bitwise nasadila 18. prosince první reklamu na Bitcoin ETF, v níž vystupuje herec Jonathan Goldsmith. Je známý svou postavou „Nejzajímavějšího muže na světě” z reklamní kampaně s pivem Dos Equis.

O několik dní později, 20. prosince, zveřejnila svou reklamu společnost Hashdex. V té vystupuje sklápěčka s nápisy „Akcie nejsou krypto, fixní výnosy nejsou krypto, drahé kovy? ne, ani ty nejsou krypto.”

Z reakcí na sociálních sítích však vyplynulo, že reklamní kampaň společnosti Bitwise se svou popularitou umístila na prvním místě.

Je pozoruhodné, že prosazování značky ze strany obou správců aktiv ukazuje nadměrnou důvěru ve finanční produkt, který ještě neobdržel regulační schválení.

Analytici odhadují pravděpodobnost, že Komise pro cenné papíry a burzy (SEC) do 10. ledna schválí jeden nebo všechny ze 13 čekajících spotových Bitcoin ETF, na 90 %.

Dne 20. prosince se průkopník bitcoinu a generální ředitel společnosti JAN3 Samson Mow vyjádřil k významu marketingových kampaní pro Bitcoin ETF.

Mow vysvětlil, že všechny společnosti, které se ucházejí o vítězné místo, mezi sebou soupeří o investory. S tím se pojí příliv kapitálu a spravovaná aktiva, a dodal, že jejich hlavní zbraní je budování značky.

„Tato bitva o oranžovou záři Bitcoinu se rozhoří tak, že si to ani nedovedete představit,” napsal.

Myslíte si, že Jonathan Goldsmith je zajímavý? Počkejte, až BlackRock natočí reklamu s Novakem Djokovičem, který říká „Bitcoin je pro vítěze.“ Nebo reklama Fidelity na Super Bowl s Michaelem Saylorem, který říká, že neexistuje žádné druhé nejlepší ETF.

– Samson Mow, zdroj: cointelegraph.com

Schválení spotových ETF na bitcoin by mohlo být pro kryptoměnové burzy fatální

Ing. Kamil Pošvic
-
1
Schválení spotových ETF na bitcoin by mohlo být pro kryptoměnové burzy fatální

Asi každý vyhlíží počátek ledna s očekáváním možného schválení spotových bitcoinových ETF. Někdo předpovídá raketový růst ceny a někdo zase očekává vysokou volatilitu a počátek altcoinové rallye. Analytici ale upozorňují i na možný fatální dopad pro kryptoměnové burzy. Možná totiž ztratí podstatnou část svých příjmů.

Aktuálně máme podáno 13 žádostí o spotové bitcoinové ETF a prvním z nich vyprší mezní termín pro vyjádření ze strany Komise pro cenné papíry a burzy (SEC) již 10. ledna 2024. Žadatelé jsou tak optimističtí, že již mají připravené zalistování fondu na Nasdaq a dokonce již na produkt běží reklamní spoty. Pravděpodobnost schválení se odhaduje na 90 % a část analytiků věří, že dojde ke schválení všech žádostí současně.

Poplatky za ETF jsou velmi nízké

Zároveň ale upozorňují na možný velký problém pro současné kryptoměnové burzy. Trh s ETF se bere jako drsné odvětví, kde silná konkurence dotlačila poplatky až na 0,01 %. Naproti tomu například Coinbase deklaruje poplatky kolem 0,6 %.

Prozkoumejte ETF na platformě XTB

Přidat se k XTB

Za rok 2022 dosáhla Coinbase čistého příjmu 3,1 miliardy USD a z toho právě 2,4 miliardy USD vydělala na transakčních poplatcích. Případný výpadek této části příjmů může podstatně omezit jejich rozpočet a fungování. Dominance bitcoinu se aktuálně pohybuje kolem 53 % a není to tedy rozhodně zanedbatelná část trhu.

Závěr

Není divu, že kryptoměnové burzy velmi aktivně pracují na diverzifikaci příjmů. Například výše zmíněná Coinbase je zmíněna v podstatné části žádostí o ETF jako výhradní dodavatel veškerých služeb kolem správy bitcoinového portfolia.

Což jistě nechtějí dělat zadarmo. A že jsou uživatelé citliví na poplatky víme i z nedávné minulosti, kdy Binance jistou dobu provozovala obchodování s bitcoinovými páry zcela zdarma a stala se tak vlastně dominantní burzou na trhu. Za rok 2022 přes ní protekly téměř dvě třetiny všech transakcí, což letos již rozhodně nezopakuje.

1...751752753...2 157Strana 752 z 2 157