Domů Blog Strana 605

Inflace v USA zpomalila pod 3 %

Ondřej Kadlec
-
0
Inflace v USA zpomalila pod 3 %

Spotřebitelské ceny v USA v červenci sice mírně vzrostly, ale meziroční růst inflace poprvé za téměř tři a půl roku zpomalil pod 3 %. To Federálnímu rezervnímu systému otevírá širší prostor pro snížení úrokových sazeb.

Ve středu zveřejněná zpráva Ministerstva práce ukázala třetí měsíc po sobě umírněný růst spotřebitelských cen, což naznačuje, že inflace je pevně na sestupné trajektorii. Klesající inflace se shoduje s názory firem, že spotřebitelé se brání vysokým cenám tím, že vyhledávají slevy, omezují nákupy a přecházejí na levnější alternativy.

Rostoucí nájmy a inflace nad 2% cílem však naznačují, že centrální banka USA pravděpodobně nezačne s očekávaným snížením sazeb o 50 bazických bodů, pokud se nezhorší situace na trhu práce.

Míra nezaměstnanosti v USA

Nárůst míry nezaměstnanosti na téměř tříleté maximum 4,3 % v červenci otevřel možnost snížení sazeb o půl procentního bodu. „Tato zpráva ukazuje pokrok směrem k inflačním cílům Fedu,” řekl Scott Anderson, hlavní ekonom BMO Capital Markets. „Nic v ní nebrání Fedu ve snížení sazeb v září, ale naděje na větší snížení jsou stále nepravděpodobné.”

Spotřebitelský cenový index vzrostl v červenci o 0,2 % po červnovém poklesu o 0,1 %, což odpovídalo očekáváním ekonomů. Zvýšení o 0,4 % v nákladech na bydlení tvořilo téměř 90 % růstu indexu. Ceny potravin vzrostly o 0,2 %, stejně jako v červnu. Vysoké nájmy a ceny potravin by mohly ovlivnit voliče před prezidentskými volbami v USA 5. listopadu.

V meziročním srovnání vzrostl index CPI v červenci o 2,9 %, což je první růst pod 3 % a nejmenší od března 2021. Roční růst spotřebitelských cen výrazně zpomalil z vrcholu 9,1 % v červnu 2022. Detaily zpráv CPI a PPI naznačují mírnější červencová čísla pro indexy cen osobní spotřeby (PCE), které Fed sleduje pro měnovou politiku.

Podívejte se také na záznam ze včerejšího streamu s hostem. Jaroslav Jarolím se spolu s Janem Berkou věnovali trhům, kryptoměnám ale i současné měnové politice. Budeme také rádi za like a odběr.

15.8.2024 Přehled trhu: Čínská ekonomika zatahuje ruční brzdu, Bitcoin se vrací pod 58 000 USD

Ing. Adam Nemčík
-
0
15.8.2024 Přehled trhu: Čínská ekonomika zatahuje ruční brzdu, Bitcoin se vrací pod 58 000 USD

Vítáme vás u dalšího přehledu trhu pro akciové trhy, kryptoměny, drahé kovy a další investiční aktiva. Čínská ekonomika vykazuje znaky značného zpomalování, co to bude znamenat pro ekonomiky jiných zemí?

Americký akciový index koriguje minulo týdenní ztráty a dostává se zpátky do překoupené oblasti. Bitcoin se propadá pod 58 000 USD a tím se zvyšuje pravděpodobnost pro další hlubší pokles. Zlato roste znovu po 2480 USD a potvrzuje formování akumulační struktury.

Nejvolatilnější kryptoměny

Bitcoin narazil u rezistenčního pásma nad 62 000 USD na silný prodejní tlak a dnes se propadá zpátky pod 58 000 USD. Zároveň sebou dolu táhne většinu altcoinů. Bude negativní sentiment na trzích pokračovat a hrozí potenciálně pokles pod 50 000 USD? Na to a potenciální důvody se podíváme níže.

Makro kalendář, klesající inflace a zpomalování Číny

Tento týden je nejpodstatnější informaci pro americký akciový trh vývoj inflace. Včerejší data producentského cenového indexu CPI a samotné inflace naznačují mírné zpomalování inflace Americká inflace meziročně lehce klesá ze 3 na 2,9 procenta. Jádrová inflace meziročně klesá ze 3,3 na 3,2 procenta. Meziměsíčně se nadále objevují značné přírůstky o 0,2 až 0,3 procenta.

Poslední dny se však objevuje růst cen ropy, zemního plynu a některých komodit, který může pokles inflace pozastavit. Vnímám to tak, že s aktuální úrovni úrokových sazeb je americká ekonomika téměř v rovnovážném stavu. Jakýkoliv zásah (snížení sazeb), může lehce umožnit prostor pro další růst inflace.

Dnes nás čeká ještě zveřejnění žádostí o podporu v nezaměstnanosti ze spojených států. To může být jeden z dalších aspektů, které ovlivní možnost americké centrální banky upravovat úrokové sazby.

Současná úroveň americké nezaměstnanosti už podle některých ukazatelů indikuje začátek recese. Dalším negativním ukazatelem je invertovaná výnosová křivka, která by se měla podle očekávaní trhu postupně narovnávat. To historicky koreluje s ještě větším růstem nezaměstnanosti.

Trhy teď očekávají snížení úrokových sazeb až o 200 bazických bodů pro nejbližších 12 měsíců. Můžete si všimnout, že takto značné očekávání (či reálné snížení sazeb) předcházelo značným důvodům pro sníženi. Jenže Fed si uvědomuje, že velmi rychlé snížení sazeb bude rizikem pro opětovný růst inflace.

Ze spojených států tento týden pozoruji několik negativních zpráv ohledně dále slábnoucího spotřebitele. Dluh na kreditních kartách dále roste a dostává se na nové maximum až 1,14 biliónů USD. Od roku 2021 vyrostl o více než 400 miliard USD. K situaci nepřispívá ani nadále vysoká průměrná úroková sazba kolem 22,76 procenta ročně.

Jednoduchou situace nemá ani Čínská centrální banka. Ze země se objevují nepříznivé statistiky pro vývoj tamní ekonomiky. Jako první na grafech můžeme pozorovat značný pokles HDP a velmi výraznou kontrakci zájmu o bankovní půjčky (nejvýraznější pokles od roku 2005).

Další negativní data jsou pro vývoj nemovitostního trhu a infrastrukturu. Graf vlevo dolů znázorňuje produkci cementu, která našla svůj vrchol. Hong Kongský nemovitostní trh se taktéž propadá. Úplně vpravo dolů můžeme vidět propad ceny mědi a pokles zájmu o financování projektů v Číně. Přenese se ochlazování Čínské ekonomiky i do jiných zemí?

Sleduj Adamovo investiční portfolio s pravidelným komentářem, jak postupuje.

A mnoho dalšího bonusového obsahu.

Přidej se na náš Patreon

Americké akciové indexy se vracejí do překoupené zóny a uzavírají gap

Velké americké akciové indexy se vracejí na hodnoty z před dvou týdnů a úplně vymazávají ztráty minulého týdne. Akciový index S&P 500 se včera po zavření trhu dostal na 5445 bodů. Je tedy jenom 3,75 procenta pod svým historickým maximem. Na sociálních sítích už pozoruji obnovení spekulativního bezstarostného sentimentu se strategii „buy the dip“. Zároveň se vyplnil otevřený gap po 5414 bodů, který vznikl minulo týdenním propadem trhu.

Po průměrných výsledcích vývoje americké inflace bych očekával ještě chvíli klidu. Velmi zajímavé budou zítřejší data pro vývoj nezaměstnanosti.

Pohledem na tento výsek z dlouhodobého grafu to možná nevypadá, avšak akciové indexy se po malé korekci vracejí do překoupené zóny. Tento růst může využít velká část traderů a velkých hráčů pro výběr rychlého zisku. Nadále zastávám názor, že tento výprodej nebyl poslední a ani nejhorší. Spíše taková ochutnávka co akciové trhy čeká v nejbližších měsících. Můj předpoklad vychází z technické analýzy a grafů (jakou jsou níže) srovnávajících současný stav překoupených trhů z historii.

Můžeme pozorovat historicky nejvyšší alokaci prostředků amerických domácností do akciových trhů přesahující 41,6 procenta domácností. Zároveň i nejvyšší alokaci do amerických akcií od zahraničních investorů na úrovni technologické bubliny. Mnohé indikátory srovnávající PE poměr nebo další běžné sledované aspekty už naznačují extrémní nadhodnocenost technologických sektorů a konkrétních velkých společností.

Zároveň mnoho „super investorů“ dlouhodobě překonávajících trh poukazuje na další ztracené období. To je několik let, kdy výkonnost akciových indexů bude kolem nuly. Podobně jako celý akciový index S&P 500 v letech 2001-2013. Svoji pozornost zaměřují k trhům a sektorům, od kterých všichni utíkají a bezmyšlenkovitě sypou peníze do amerických technologií.

Velká část těchto velkých investorů se nadále přesouvá do defensivnějších sektorů a méně oblíbených akcií. Jedním ze sektorů, který se v jejich portfoliích objevuje nejvíce je právě komoditní sektor. Jeho zastoupení v indexu S&P 500 kleslo od roku 2008 ze 21 procent na dnešních 4 až 5 procent (75 procentní pokles zastoupení) právě na úkor technologií. Na grafu výše můžeme vidět formování možného dna a otáčení trendu.

Prozkoumejte technologické akcie na platformě XTB

Přidat se k XTB

Bitcoin se propadá zpátky pod 58 000 USD

Bitcoin se znovu propadá pod 58 000 USD. Po zamítnutí u rezistence kolem 62 700 USD a stupňujícím se prodejním tlaku respektive výběru minulo týdenních zisků. Teď se bude rozhodovat o hodně důležitém vývoji pro nejbližší týdny. Samotný poklesový kanál (bílá) posledních pár dní sice vypadá jako reakumulační před dalším růstem, avšak jenom do momentu pokud udrží hladinu 57 000 USD. Následně bych viděl prostor pro další růst nad rezistenci kolem 62 000 USD a potenciálně až po 68 000 USD.

Tím pádem jsem ven ze své dlouhé pozice po včerejším objevení se divergencí na 2 a 3 hodinovém grafu. Zároveň vyčkávám jestli Bitcoin udrží hladinu 57 000 USD. V opačném případě hrozí zformování nové nižší rezistence a propad zpátky na spodní linii poklesového kanálu (žluté paralelní linie). Následně můžeme jenom doufat, že vydrží supportní hladina kolem 52 000 až 50 000 USD.

V takovém případě negativního scénáře bych si zřejmě seděl na rukách, než bych viděl silné konvergence alespoň na 4 až 6hodinovém grafu. Do té doby může Bitcoin poklesnout i na nižší supportní hladinu 44 000-41 000 USD. K takto silnému propadu by však musel pokračovat v poklesu i akciový trh. Tím pádem teď nadále zastávám spíše tradingový přístup a pozdvihují trpělivost.

Zaregistrujte se na Binance skrze tento odkaz a získejte 10% slevu na obchodní poplatky

Zaregistrujte se na Binance

Další růst zlata po odhalení nákupů Čínské centrální banky

Po přehledu trhu ze začátku týdne se objevují další pozitivní zprávy pro zlato z Činy. Mezitím zlato znovu vystoupalo poblíž historického maxima 2480 USD za unci odkud lehce koriguje. Na burze v Šanghaji se nadále obchoduje s malým prémiem. Objevuje se značný zájem o Čínské zlaté ETF, které rapidně navyšují držené unce.

Na grafu níže úplné vpravo můžeme vidět historickou korelaci zlata na vývoj dvouletých úrokových sazeb. V momentě, kdy americká centrální banka začne se snižováním úrokových sazeb, zlato začíná rapidně růst. Pokud přijde první snížení úrokových sazeb v polovině září, pumpa pro cenu zlata je velmi velmi blízko. Dostaneme se následně nad magických 2500 USD za unci a nebo i výše?

Dnes si situaci popíšeme na střednědobém grafu. Můžeme pozorovat několik rostoucích kanálů, ve kterých se zlato pohybuje. Nejdůležitější je nedávna stranová konsolidace a vzniklý supportní hladina mezi 2300 až 2382 USD za unci. To už beru jako velmi silný support, pod který se z vysokou pravděpodobností nedostaneme.

Další důležitá struktura z pěti vln je žlutý trojúhelník, který se formuje od poloviny července. Tato struktura je dle technické analýzy standardně konsolidační před dalším pohybem ve směru trendu. Chybí nám v ni už jenom vlna „e“, která bývá často zkrácená (truncated). Proto se domnívám, že během jednoho až dvou týdnů můžeme vidět první pokus o překonání hladiny 2500 USD. Následně nastane značné FOMO a nástup retailu do trhu, který může cenu vyhnat velmi rychle o pár dalších procent nad 2600 USD za unci.

Detailní graf pro vývoj ceny stříbra jsme si popsali v pondělním přehledu trhu, dnes se na něj odkážu z důvodu, že se stříbro nadále drží lehce pod hladinou 28 USD za unci, to je zároveň klesající rezistenční hladina. Překonáním očekávám prudký pohyb nahoru s potvrzením jako supportní hladiny a pak následování ceny zlata. První zajímavá zóna bude kolem 31 až 32 USD za unci stříbra. Nadále jsem více nakloněn investici do vybraných těžařů než do samotného kovu. Je to však otázka preferencí a osobních důvodů.

Prozkoumejte zlaté ETF na platformě XTB

Přidat se k XTB

Americká ekonomika se blíží k bodu zlomu, trhy vysílají varovné signály

Michal Fortýn
-
0
Americká ekonomika se blíží k bodu zlomu, trhy vysílají varovné signály

V posledních týdnech zažily některé z největších světových společností s tržní kapitalizací přesahující 100 miliard dolarů, a dokonce i 1 bilion dolarů, dramatický propad své tržní hodnoty o více než 30 % během několika dnů.

Propad na trzích a USA

Sedm technologických gigantů, známých jako Magnificent 7, zažilo v posledních třech týdnech dramatické kolísání tržní hodnoty, které přesáhlo 3 biliony dolarů. Prudký vývoj vyvolává obavy z potenciální recese a přináší zvýšenou nejistotu na finanční trhy.

Například společnost Intel ztratila 1. srpna třetinu své tržní kapitalizace, zatímco Nvidia zaznamenala denní fluktuace o hodnotě 500 miliard dolarů. Nvidia nejprve 31. července přidala 330 miliard dolarů, ale následující den ztratila 270 miliard, což připomíná volatilitu známou z akcií typu meme stocks.

První srpen se stal černým dnem pro akciové trhy, kdy Dow Jones Industrial Average (DJI) zažil výraznou volatilitu. Během 45 minut ztratil index 500 bodů, a v průběhu dvou hodin se propad rozšířil na 700 bodů. V jednu chvíli se DJI propadl o 1 000 bodů ze svého denního maxima, než část ztrát kompenzoval a uzavřel den se ztrátou 1,21 %.

Volatilitu ještě více zhoršila zpráva o indexu nákupních manažerů (PMI) zveřejněná Institutem pro řízení zásob (ISM). Červencová hodnota PMI pro výrobu klesla na 46,8, což znamená, že americká ekonomika zažívá kontrakci již 20 z posledních 21 měsíců. Tento nepříznivý vývoj posílil obavy z dalšího vývoje ekonomiky.

Pro investory toto období představuje zvýšenou nejistotu, kdy každá nová informace může zásadně ovlivnit jejich portfolia. Přetrvávající volatilita a ekonomická nejistota budou pravděpodobně i nadále dominovat trhům v nadcházejících měsících.

Neváhejte se proto podívat na včerejší záznam ze streamu. Analytik Jaroslav Jarolím s šéfredaktorem Roklenu, Janem Berkou, řešili vývoj na trzích. Budeme také rádi za like a odběr.

Závěr

Co si o tom myslíte vy? Jaký je váš pohled na současnou situaci? Dejte nám vědět do komentářů nebo na naše sociální sítě. Pro více informací se nezapomeňte také přidat na náš oficiální server KRYPTOMAGAZIN CZ.

Bitcoin neudržel support na 60 000 dolarech, akcie rostou. Inflace klesá, takže má Fed zelenou

Ing. Jaroslav Jarolím
-
0
Bitcoin neudržel support na 60 000 dolarech, akcie rostou. Inflace klesá, takže má Fed zelenou

Bitcoin a akciové trhy mají po velmi rušném období. Prvně jsme zaznamenaly agresivní cenové propady a posléze zase agresivní pullback. Bitcoin tak velmi rychle smazal podstatnou část předešlých ztrát. U akcií je to vskutku podobné. Nicméně samotný pullback nemusí nic znamenat. Klíčové je, jestli jsou trhy technicky schopny vytvořit nové vrcholy. Dokážou to?

Vzhledem k tomu, že bitcoin považuji za kanárka, sleduji každý den jeho cenové pohyby. Když půjdeme na nová historická maxima, pravděpodobně se toho stejného dočkáme na akciích. Když však bitcoin půjde pod 52 000 dolarů, akcie asi budou následovat tím stejným směrem.

Hypotézu s kanárkem je však samozřejmě nutné brát s rezervou. Kéž by to bylo tolik jednoduché. Nicméně, my víme, že korelace BTC a akcie Nvidia je dost silná.

Stream: Fed úrokové sazby sníží v září

Sleduj Jardovo investiční portfolio s pravidelným komentářem, jak postupuje.

A mnoho dalšího bonusového obsahu.

Přidej se na náš Patreon

Inflace klesá, derivátový trh propisuje výrazný pokles úrokových sazeb

Jakmile trhy očekávají, že Fed začne agresivně sekat úrokové sazby dolů, už se dostáváme do scénáře „sníží se sazby ze špatného důvodu“. Čímž se přibližujeme k oné dualitě – špatný důvod implikuje kurzový pokles na trzích.

Pokud trhy propisují během následujících měsíců pokles o více jak 2 procentní body, pravděpodobně propisují výrazné zpomalení reálné ekonomiky. Alespoň nám ekonomická historie říká, že to tak fungovalo.

Tím striktně netvrdím, že trhy propisují úder ekonomické recese. My totiž akorát víme, že je zde předpoklad, jak inflace pohodlně klesne. Nevíme ovšem, jak na tom bude trh práce. Když si trh práce udrží dosavadní sílu, recese nebude.

Máme nová inflační data, které potvrzují klesající momentum. Celková inflace (CPI) na meziroční bázi činila 2,9 % (zpomalení ze 3 %). Zatímco jádrová složka zpomalila ze 3,3 % na 3,2 %. Meziměsíčně činil růst o 0,2 %. Jenom náklady na bydlení (shelter) vzrostly o 0,4 %. Potraviny šly nahoru o 0,2 %. I tentokrát to hodně tlumil pokles cen na komoditním trhu.

Podle mě zveřejněná data nebyla žádná velká sláva. Dokud však inflace stoupá meziměsíčně maximálně o 0,2 %, klesající momentum se na meziroční bázi jistou dobu udrží. Boj s inflací každopádně není zcela vyhrán a proto je každé čtení dat klíčové. Stačí jeden špatný měsíc a hned se změní očekávání.

Bitcoin bojuje o klíčový cenový level na 60 000 dolarech

Bitcoin po tom agresivním odrazu z minulého týdne toho příliš moc neudělal. Stále se zdržujeme v blízkosti 60 000 dolarů a spíše kurz inklinuje k nižším cenám. Denní zavírací ceny nejsou podle mě však příliš relevantní. Uvidíme, jak zavře týdenní svíce, což je sám o sobě dost silný signál. Pokud týdenní zavírací cena skončí pod zmíněnou cenou, z technického hlediska jde o negativní signál, na který může trh reagovat poklesem.

Závěrem: Rozbouřené vody jsou před námi

Zatímco převažuje názor, že to nejhorší je za námi, osobně uvedený pohled příliš nesdílím. Dovolil bych si tvrdit, že ta nejistota je pouze začátkem a do konce roku uvidíme vícero období, kdy volatilita markantně vzroste.

Samozřejmě nemám patent na pravdu, takže se mohu mýlit. Avšak si myslím, že není na škodu být připraven, když se blíží podstatný moment v podobě onoho pivotu v měnové politice Fed.

Investujte do bitcoinových ETF na platformě XTB

Přidat se k XTB

Strach se šíří, vyhledávání výrazu „recese“ raketově vzrostlo o 244 %

Radek Dintar
-
0
Strach se šíří, vyhledávání výrazu „recese“ raketově vzrostlo o 244 %

V letošním roce vykazuje akciový trh nepopiratelně vysokou výkonnost. Kupříkladu referenční index S&P 500 vzrostl od začátku roku o 12,68 %. A to i poté, co za posledních 30 dní zaznamenal pokles o 5,09 %.

Křehkost býčího trhu se však projevila na začátku srpna, kdy slabší než očekávaná zpráva o zaměstnanosti způsobila na trzích otřesy. K tomu se přidaly škody způsobené obchodováním s jeny. To vše nakonec vedlo k jedné z nejhorších seancí od roku 2022.

Průzkum specializovaného webu Finbold z 13. srpna odhalil, že tyto události zvýšily obavy veřejnosti z možného hospodářského poklesu. To zejména naznačuje 244,82% nárůst na maximální hodnotu 100 ve vyhledávání slova „recese“ ve vyhledávači Google ve Spojených státech mezi 4. a 10. srpnem letošního roku.

Největší obavy z hrozící recese má Washington, D.C.

Z jednotlivých regionů a států v rámci USA se zdá, že největší obavy z příchodu recese mají obyvatelé v District of Columbia. Tam objem místního vyhledávání dosáhl mezi 4. a 10. srpnem maximální hodnoty 100. Těsně za nimi se umístili Kaliforňané, kde se zájem vyšplhal na 94.

V investičním srdci Ameriky, v New Yorku, se obavy také zvýšily, ale ne tolik jako v dalších 13 státech a okresech, a dosáhly hodnoty 77. Nejméně obav pak Američané v Západní Virginii, kde se zájem nedostal nad 55.

Obavy z recese a vysoké úrokové sazby vyvíjejí tlak po celém světě

Podobný trend lze pozorovat po celém světě, neboť objem vyhledávání výrazu „recese“ se v období od 4. do 10. srpna prudce zvýšil o 177,78 %. Z globálního hlediska se zdá, že největší obavy měli Novozélanďané, těsně následovaní Singapurci.

Nový Zéland byl postižen stejnými finančními tlaky jako USA. Agresivní politika zvyšování sazeb v zemi vedla ke zvýšení nezaměstnanosti a v období od června 2023 do června 2024 přišlo o práci více než 130 000 lidí.

Mezi celosvětově hledajícími se Američané ukázali jako pátí nejvíce znepokojení. Na třetím a čtvrtém místě je totiž předstihli Irové a Kanaďané.

Investoři obávající se recese se snaží nakupovat zlato

Velký výprodej na akciových trzích způsobil více než jen obavy z „recese“ a zájem o ni. Údaje Google Trends odhalily také zvýšený zájem o investování do zlata.

Vysoký objem vyhledávání výrazu „koupit zlato“ lze přičíst statusu této komodity jako bezpečného aktiva. To má tendenci dobře sloužit jako uchovatel hodnoty v době krize. Lze jej však také přičíst mimořádně silnému výkonu drahého kovu v roce 2024. Od začátku roku totiž jeho cena vzrostla o téměř 20 %.

Názory na pravděpodobnost finančního krachu se různí

Stejně jako se trhy v roce 2024 vyznačovaly rozporuplností, kdy obavy z recese koexistovaly s rekordními hodnotami referenčních indexů a hlavních akcií, i odborníci se rozcházejí v analýzách aktuálního stavu ekonomiky.

Například Dan Ives ze společnosti Wedbush, vidí v nadcházejících měsících pokračování boomu umělé inteligence a začátek supercyklu pro velké technologické giganty, jako je Apple.

Na druhou stranu nechybí ani varování, že právě tento boom umělé inteligence již nebezpečnou bublinu vytvořil. Někteří velcí institucionální investoři (například podílový fond Northwestern Mutual Wealth Management) již začali uzavírat masivní medvědí sázky.

Současná očekávání, že Federální rezervní systém začne na zářijovém zasedání snižovat úrokové sazby, by mohla dát ekonomice impuls, který potřebuje, aby se vyhnula krachu. Jiní naopak varují, že je to právě Fed, kdo by mohl předčasným snížením recesi nastartovat. Bublina by tak mohla nakonec prasknout.

Investoři do Bitcoinu čelí výraznému finančnímu stresu

Michal Fortýn
-
0
Investoři do Bitcoinu čelí výraznému finančnímu stresu

Současná tržní situace uvrhla mnoho nových investorů do Bitcoinu pod značný finanční tlak. Tento stav je zřejmý z několika metrik, které naznačují medvědí prostředí a poukazují na faktory, jež mohou zesílit tržní volatilitu, zvýšit prodejní tlak a vést k dalšímu poklesu cen.

Stresující investice do BTC

Analýza z Bitfinex Alpha odhaluje, že noví investoři do největší kryptoměny světa se potýkají s výraznými ztrátami. Klíčovým ukazatelem současné situace je poměr MVRV (Market Value to Realized Value) krátkodobých držitelů. Ten porovnává aktuální tržní cenu Bitcoinu s průměrnou cenou, za kterou byl Bitcoin nakoupen skupinou investorů. Pokud je tento poměr nižší než jedna, znamená to, že krátkodobí držitelé by v případě prodeje svých BTC zaznamenali ztrátu.

V současné době je poměr MVRV krátkodobých držitelů pod úrovní jedna, což signalizuje, že noví investoři čelí nerealizovaným ztrátám. Situace je nejhorší od medvědího trhu v roce 2022. Zdůrazňuje totiž hloubku současného tržního poklesu a míru finančního stresu, kterému noví investoři čelí.

Analytici z Bitfinexu varují, že tato situace může zvýšit volatilitu trhu. Noví investoři, kteří se ocitají pod tlakem nerealizovaných ztrát, jsou náchylnější k panickému prodeji kryptoměn v případě dalších poklesů cen. To by mohlo vytvořit spirálu směrem dolů, kdy masivní prodej dále stlačí cenu bitcoinu.

Aktuální situace tak znovu připomíná, jak rizikové mohou být investice do kryptoměn, zejména pro nezkušené investory.

Nezapomeňte se také dnes dívat na náš stream. Jaroslav Jarolím zde se šéfredaktorem Roklenu, Janem Berkou, odhalí příčiny propadu na trzích. Začínáme v 19:00 na KRYPTOMAGAZIN TV.

V době psaní článku se cena BTC pohybuje okolo 61 356 USD dle KMC.

Závěr

Co si o současném vývoji myslíte vy? Dejte nám vědět do komentářů nebo na naše sociální sítě. Nezapomeňte se také přidat na náš oficiální server KRYPTOMAGAZIN CZ. Další informace naleznete v našich pravidelných analýzách a streamech. Celou zprávu společnosti Bitfinex naleznete pod přiloženým odkazem ZDE. [1]

Investujte do bitcoinových ETF na platformě XTB

Přidat se k XTB

3 důvody, proč obchodníci u bitcoinu očekávají cenu 100 000 dolarů

Ondřej Kadlec
-
17
3 důvody, proč obchodníci u bitcoinu očekávají cenu 100 000 dolarů

Pokud bude bitcoin sledovat svou standardní trajektorii po halvingu, měla by se jeho cena do roku 2025 pohybovat v šestimístném pásmu.

Podle údajů společnosti Ecoinometrics se při nedávném poklesu ceny pod 50 000 USD obchodovalo pod posthalvingovým rozsahem růstové trajektorie. „Pokud se do konce roku vrátíme do tohoto pásma, s vysokou pravděpodobností se dočkáme šestimístné hodnoty,” prohlásili a stanovili ambiciózní cíle pro cenu Bitcoinu.

Za předpokladu stejného tempa růstu jako v posledních třech cyklech očekáváme, že jeden BTC bude mít hodnotu mezi 140 000 a 4 500 000 dolary.

Z technického hlediska analytik společnosti Rekt Capital tvrdí, že poslední zotavení bitcoinu nad 60 000 USD vedlo k významné změně trendu. „Bitcoin se snaží upevnit tuto nedávno proraženou klesající rezistenci (červená) do nové trendové linie podpory,” uvedl Rekt Capital ve svém příspěvku z 12. srpna.

Analytik odkazoval na prudké zotavení BTC několik dní poté, co se 5. srpna propadl na 49 577 USD. Rekt Capital vysvětlil, že cena znovu testuje linii podpory, což potvrzuje konec klesajícího trendu, který má předcházet pokračování trendu směrem vzhůru.

Analytik zdůraznil potřebu silného objemu na straně nákupu, jakmile cena znovu prověří linii klesajícího trendu, aby zahájila růstový trend. Objem na straně poptávky může být vyvolán výskytem býčího signálu, který na denním grafu představuje indikátor konvergence klouzavého průměru (MACD), jak poznamenal analytik Exel Adler Jr.

MACD, indikátor sledující trend, který ukazuje vztah mezi dvěma klouzavými průměry ceny aktiva a vyvolává bullish signál, když se pohybuje nad svým vlastním devítidenním EMA. Adler Jr. sdílel v příspěvku z 13. srpna na X graf, který ukazuje MACD hluboko v záporném teritoriu. Stejného scénáře jsme byli svědky 8. července, kdy cena BTC dosáhla minima 53 550 USD. Následoval bullcross z MACD 12. července, přičemž bitcoin od těchto minim vzrostl o 30 % a 29. července znovu otestoval úroveň 70 000 USD.

Investoři se vracejí k „Hodlování“

Analytici společnosti Glassnode, která se zabývá průzkumem trhu, zjistili, že mezi dlouhodobými investory se začíná objevovat preference HODLu, protože trh se pomalu zotavuje z výprodeje z minulého týdne.

Po několika měsících poměrně silných distribučních tlaků se zdá, že se chování držitelů bitcoinu obrací zpět k HODLu a akumulaci.

Níže uvedený graf ukazuje, že po rozsáhlém období distribuce nabídky se i bitcoinové velryby vracejí do režimu akumulace.

Pomocí ukazatele Accumulation Trend Score (ATS), který hodnotí váženou změnu rovnováhy na celém trhu, společnost Glassnode zjistila, že ukazatel zaznamenal nejvyšší možnou hodnotu 1,0. To naznačuje, že v průběhu posledních čtyř týdnů docházelo k výrazné akumulaci.

Trend byl výraznější u dlouhodobých držitelů (LTH), kteří se podle Glassnode vrátili k preferenci HODLu. Za posledních 90 dní migrovalo do stavu LTH více než 374 000 BTC.

Zaregistrujte se na Binance skrze tento odkaz a získejte 10% slevu na obchodní poplatky

Zaregistrujte se na Binance

IBM představuje umělou inteligenci zaměřující se na menší podniky i fintech

Michal Fortýn
-
0
IBM představuje umělou inteligenci zaměřující se na menší podniky i fintech

Generativní umělá inteligence se v roce 2024 stala klíčovým motorem růstu technologického sektoru, což si ještě před deseti lety dokázal představit jen málokdo. S rozvojem modelů jako ChatGPT od OpenAI a Claude od Anthropicu nabral tento sektor na neuvěřitelné dynamice.

Umělá inteligence na vzestupu

Ve finančním sektoru, kde přesnost a spolehlivost jsou klíčové, se stále vedou diskuse o vhodnosti velkých jazykových modelů. I když ChatGPT a další podobné technologie přinesly významné pokroky, stále platí, že AI je trénovaná na obecných datech a nemusí být dostatečně prediktivní nebo bezpečná pro finanční aplikace. I tak ale dosahuje nebývalých schopností.

Některé instituce, jako JPMorgan Chase, proto investují do přizpůsobených verzí těchto modelů, které jsou trénovány na interních datech a mají zvýšená bezpečnostní opatření.

Zatímco mnoho AI řešení je založeno na cloudových technologiích, v odvětvích s přísnými regulačními požadavky, jako jsou finanční služby, může být lokální nasazení klíčové. IBM na tuto potřebu reaguje svým WatsonX.ai, který nabízí flexibilitu v podobě kombinace cloudového a lokálního nasazení.

IBM vytvořila AI platformu, která umožňuje firmám provozovat AI modely přímo na místě s minimálními nároky na zdroje, což je ideální pro společnosti, které potřebují bezpečnost a kontrolu nad svými daty.

Flexibilní přístup WatsonX.ai je zvláště přínosný v oblastech, jako jsou fintech, blockchain nebo kryptoměnové půjčky. V těchto oblastech totiž cloudová řešení nemusí vždy splňovat bezpečnostní standardy. Díky možnosti kombinovat cloudové i lokální nasazení mohou firmy lépe přizpůsobit své AI modely specifickým potřebám.

Před nedávnem jsme vás například informovali o tom, jak umělá inteligence postupnými kroky začíná měnit svět financí. V nedávném článku jsme zmínili, že GPT-4 dosahuje lepších výsledků než od lidského analytika. Článek si můžete přečíst ZDE.

Závěr

Co si o tom myslíte vy? Využíváte k něčemu AI nástroj? Dejte nám vědět do komentářů nebo na naše sociální sítě. Pro více informací se neváhejte přidat také na náš oficiální server KRYPTOMAGAZIN CZ.

Zaregistrujte se na Binance skrze tento odkaz a získejte 10% slevu na obchodní poplatky

Zaregistrujte se na Binance

🔴Jaká je příčina propadu na trzích? | Fed sníží úrokové sazby v září | Host: Jan Berka

Ing. Jaroslav Jarolím
-
0
🔴Jaká je příčina propadu na trzích? | Fed sníží úrokové sazby v září | Host: Jan Berka

V dalším streamu se sejde Jaroslav Jarolím a šéfredaktor Rokles Jan Berka, kde budeme ústředním tématem, jaké jsou příčiny toho posledního propadu na trzích a kdy Fed sníží úrokové sazby. Nespustí tím Fed opětovně lavinu výprodejů jako v předešlých historických „pivotech“? Začínáme v 19 00 hodin na Kryptomagazin TV a těšíme se na vaše případné dotazy.

Sleduj Jardovo investiční portfolio s pravidelným komentářem, jak postupuje.

A mnoho dalšího bonusového obsahu.

Přidej se na náš Patreon

Špičkový komoditní stratég: Pád bitcoinu odhalil slabiny amerického akciového trhu!

Reklama
-
0
Špičkový komoditní stratég: Pád bitcoinu odhalil slabiny amerického akciového trhu!

Mike McGlone, hlavní komoditní stratég v Bloomberg Intelligence, sdílel možné důsledky nedávného výkonu bitcoinu (BTC) na širší americký akciový trh. Konkrétně v nedávném příspěvku na platformě X z 10. srpna McGlone uvedl, že bitcoin, který se stává klíčovým bechmarkem v oblasti rizikových aktiv, rychle dozrává. Zejména v kontextu amerických burzovně obchodovaných fondů (ETF). Toto zrání však může vyvíjet značný tlak na akciový trh.

*Novinkový článek obsahuje reklamu inzerenta

Upozornil, že bitcoin zaznamenal významný pokles ze svých předchozích maxim, což podle něj odhalilo zranitelnost akciového trhu. K 10. srpnu 2024 se bitcoin obchodoval za přibližně 60 000 USD, což je úroveň, která byla naposledy dosažena v březnu 2021. Tehdy se S&P 500 obchodoval kolem 3 900 bodů, zatímco 9. srpna 2024 dosáhl hodnoty 5 344 bodů.

Tento vývoj zdůrazňuje nesoulad mezi výkonem bitcoinu a tradičních rizikových aktiv, jako je S&P 500. 

McGlone ve své analýze naznačuje, že nedávný propad bitcoinu, který krátce klesl pod 50 000 USD, může klást „nepřiměřenou zátěž“ na akciový trh. Ten zůstává ve vzestupném trendu navzdory posledním problémům v sektoru kryptoměn.

„Propad bitcoinu může představovat nepřiměřenou zátěž, kterou musí americký akciový trh nést, aby zůstal vysoko,“ poznamenal expert.

Role bitcoinu na širším trhu 

Podle stratéga se bitcoin obchoduje 24/7 a stále více slouží jako jeden z hlavních indikátorů pro širší tržní sentiment. S tím, jak bitcoin pokračuje v rozšiřování dosahu, zejména s rostoucí přítomností ETF, jeho pohyby mohou mít větší vliv na ostatní trhy.

To ale také znamená, že když bitcoin zažívá problémy, může to mít širší dopad na akciový trh. Celkově McGloneovy poznatky naznačují, že osud amerického akciového trhu může být spojen s bitcoinem těsněji, než se dříve předpokládalo. Zejména s tím, jak se kryptoměnový trh vyvíjí a dále integruje do mainstreamového finančního systému.

Stojí za zmínku, že bitcoin a obecný akciový trh nedávno zaznamenaly odliv kapitálu kvůli obavám z možné recese v USA. Dopad bitcoinu na akciový trh je již dlouho diskutované téma, ale jeho vliv na trh s kryptoměnami je nepopiratelný. S růstem ceny BTC směrem k novému historickému maximu (ATH) roste i zájem o nové kryptoměny, jako je PlayDoge. Investoři a pozorovatelé trhu očekávají, že růst bitcoinu může být katalyzátorem pro výrazný nárůst hodnoty nových projektů, které se snaží využít současného kryptoměnového boomu.

PlayDoge: Projekt, který přináší Tamagotchi zpět do digitální éry!

PlayDoge (PLAY) je inovativní herní projekt, který přináší nostalgii 90. let do světa moderních technologií. Hra kombinuje prvky Tamagotchi s play-to-earn (P2E) modelem, kde hráči pečují o svého digitálního mazlíčka Doge, plní mini-hry a questy, a za svou aktivitu získávají tokeny PLAY. Tyto tokeny budou sloužit jako hlavní měna ve hře a mohou být využity jak k nákupu herních předmětů, tak ke stakingu, což umožňuje hráčům zvýšit své zisky. V současné době platforma nabízí roční procentní výnos (APY) 77 %.

Předprodej tokenů PLAY se setkal s velkým zájmem, přičemž k dnešnímu dni projekt získal více než 6 milionů dolarů. Kampaň je rozdělena do několika fází, během nichž se cena tokenu postupně zvyšuje. Úspěšný předprodej by mohl být předzvěstí plánovaného uvedení tokenu na decentralizované burzy (DEX). 

Hlavním důvodem, proč do PlayDoge investovat, je kombinace zábavného herního ekosystému, potenciálu pro růst hodnoty PLAY a možnosti vydělávat kryptoměnu prostřednictvím hraní. Navíc projekt plánuje pravidelné aktualizace a rozšiřování obsahu, což by mělo udržet zájem hráčů i investorů dlouhodobě. Přestože investice do kryptoměnových projektů vždy nese rizika, PlayDoge nabízí zajímavou příležitost spojit zábavu s výdělkem.

PlayDoge je ideální pro ty, kteří hledají novinky na kryptoměnovém trhu s přidanou hodnotou v podobě herního zážitku. V případě zájmu přejděte na oficiální web projektu, kde lze zakoupit tokeny PLAY za cenu 0,00528 USD, a naleznete zde také whitepaper se všemi detaily.

*Příspěvek je reklama. Autorem příspěvku není redakce portálu Kryptomagazin.cz. Nevyjadřuje tedy názor redakce ani provozovatele portálu Kryptomagazin.cz. V případě, že využijete poskytnutá sdělení a informace v tomto článku jako investiční doporučení nebo investiční radu, činíte dle vlastního uvážení a na vlastní riziko.

1...604605606...2 155Strana 605 z 2 155