Vítáme Vás u dalšího přehledu trhu pro akciový index S&P 500, Bitcoin a další kryptoměny. Tento týden nás čeká zveřejnění klíčových makrodat s výhledem pro první kvartál roku 2023. Objevují se zprávy o postupném vybírání zisků velkých hráčů na akciových trzích a zároveň získáváme další kvartální výsledky amerických společností.
Nejvolatilnější kryptoměny za posledních 24 hodin:
Bitcoin během víkendu a dnes ráno pokračuje v poklesu. Aktuálně se drží kolem hladiny 21 600 USD a naznačuje další pokles. Od lokálního vrcholu posledních 2 týdnů kolem 24 200 USD už ztratil přibližně – 11 %. Velká část altcoinů odepisuje jenom za posledních 24 hodin slušnou ztrátu v desítkách procent!
Ekonomický kalendář a makrodata:
Tento týden bude bohatý na makrodata a projevy centrálních bankéřů. Nejvíce dat můžeme očekávat z Ameriky a Británie. Mimo celkovou inflaci bude zveřejněná nezaměstnanost, průmyslová produkce a indexy CPI, PPI. Nejdůležitější bude úterý a čtvrtek, následující dny se na zveřejněná data podíváme. Očekávejte zvýšenou volatilitu.
Negativní výsledky amerických společností:
V Americe nadále běží výsledková sezóna. Tento týden se můžeme těšit na některé menší a spekulativnější růstové akcie typu Palantir, Roku, Shopify a podobně. Ty zajímavější se pokusím rozebrat. Zároveň si podle jejich výsledků můžeme udělat dobrou představu v jakém stavu se aktuálně nachází tento sektor rizikovějších společností s negativními maržemi nebo blízko ztráty.
Ke dnešnímu dni zatím reportovalo 79% společností z akciového indexu S&P 500. Většina měla nastavená nízká očekávání, které se jim ve větší polovině případů daří naplnit. Je nutné upozornit na klesající zisky už třetí kvartál v řadě. Meziročně poklesly zisky pro celý index o -23 %!
Průměrné marže společností v indexu klesají meziročně z 13,4% na 11,2% (za kvartál Q4/2022). Můžeme to brát jako jasný signál slábnoucí ekonomiky a menší motivaci lidí utrácet s rostoucí inflací a běžícím trendem společností snižovat náklady propouštěním.
S ohledem na nejasný výhled akciového trhu pro zbytek roku 2023 se část velkých investorů snaží omezit expozici vůči riziku prodejem pozic. Je jasné, že mají lepší informace než běžný retailový obchodníci.
Dolarový index dále posiluje a stahuje trhy dolů:
Dolarový index dnes dále pokračuje v růstu a znovu se podíval na hladinu 103,7 bodů, tedy těsně pod nejbližší rezistencí ve formě klouzavého průměru EMA 55 1D. Po proražení nahoru z formace “Falling wedge” bych očekával minimálně pokračování do zóny 104-107 bodů. Indikátory RSI a MACD zatím naznačují další růst.
Spekulativně s ohledem na makrodata a další zvedání úrokových sazeb po nejbližší měsíce, se dost možná podíváme i nad tuto zónu. V takovém případě další růst dolarového indexu znamenal vybírání zisků z trhů a “risk-off” sentiment investorů. V aktuálně nejistý situaci je pro investory pohodlné vyčkávat v hotovosti nebo státních dluhopisech se zhodnocením prostředků (úrokovou sazbou) kolem 4,7% ročně a téměř nulovým rizikem.
Pro případný pokles dolarového indexu by se museli objevit velmi pozitivní makrodata o rychle klesající inflaci s udržením nezaměstnanosti a dalších ukazatelů zdraví ekonomiky.
Akciový index S&P 500 klesá v pre-marketu:
Akciový index S&P 500 minulý týden uzavřel na hladině 4090 bodů, těsně pod nevyplněným gapem na Futures ETF SPDR (ticker SPY) v intervalu 4190-4220 bodů.
Po vzoru minulého týdne budu raději používat tento futures graf, kde se zobrazují Gapy a pre-market data (hodnoty na grafu jsou 10x nižší). Tím pádem dnes index S&P 500 plánuje otevřít 408,5 bodů. Podle price action se v nejbližších dnech musí rozhodnout mezi dalším růstem (zelená varianta) a dle mého názoru pravděpodobnější poklesovou variantou.
Může však nastat i nejdříve rychlý růst a uzavření gapu, následně prudký pokles (červená varianta). Se střednědobým výhledem pro nejbližší jednotky měsíců se víc nakláním klesání indexu S&P 500 a většiny trhů.
Pokles naznačuje inverzní formace dolarového indexu a indikátory RSI a MACD na grafu S&P 500 níže. Tento týden je nutno sledovat buď růst do nevyplněného gapu (rezistence), nebo pokles do klíčové zóny propadu, která funguje jako slabší support.
Bitcoin klesá k supportní zóně:
Bitcoin dnes klesá na hladinu 21 600 USD, kde našel dočasný support ve formě klouzavého průměru EMA 200 1D. Indikátory RSI a MACD jsou neutrální. Je nutno počkat na reakci akciového indexu S&P 500.
O důvod víc proč být trpělivý je potenciální překřížení klouzavých průměrů EMA 200 a EMA 55 na týdenním grafu. Tento signál zvaný “Death cross” by nastal poprvé v historii Bitcoinu a většina analytiků si myslí, že bude negativní. Pro zvrat je nutné, aby Bitcoin v nejbližších dnech začal prudce růst. Povede se býkům zabrat?
Máte-li jakýkoli dotaz týkající se kryptoměn, neváhejte se přidat do naší diskuzní skupiny na Facebooku. Nezapomeňte se také připojit na náš oficiální discord server KRYPTOMAGAZIN CZ. Máme taky Youtube kanál, kde můžete dát odběr, aby vám neuteklo žádné video nebo stream...
POZOR: Žádné údaje v článku nejsou investiční radou. Analýza se nesnaží predikovat budoucí cenový vývoj. Slouží výhradně jako vzdělávací obsah, jak k trhu myšlenkově přistupovat. Před jakýmkoliv investováním proveďte vlastní research a analýzu, vždy obchodujete jen na své vlastní riziko. Tým kryptomagazin.cz důrazně doporučuje individuální zvážení rizik
