Top 3 dividendové akcie, které vám zajistí pravidelný pasivní příjem

Index S&P 500 znovu roste, překonává svá ATH a investoři se začínají více zajímat o růstové akcie. Tento trend obvykle souvisí s větší důvěrou v ekonomické oživení.

Přesto by neměly být opomíjeny ani dividendové tituly. Ať už jde o zajištění příjmu v důchodu, nebo o pasivní příjem z jiného důvodu, dividendové akcie mají místo téměř v každém dobře diverzifikovaném portfoliu.

Mnohé z předních dividendových firem dokázaly v posledních měsících překonat vývoj trhu i v období jeho poklesu. Nabízejí stabilitu, dlouhodobou hodnotu a pravidelné výplaty bez ohledu na aktuální tržní vývoj.

1. Realty Income jako jeden z nejlepších REITů s dividendou cca 5,6 %

Realty Income je realitní investiční trust (REIT), který v rámci svých akcií vyplácí 90 % zisku formou dividend, což z této společnosti dělá atraktivní dividendovou akcii. Mezi REITy patří k těm nejlepším, a to i přesto, že 80 % z jeho 15 600 pronajímaných nemovitostí tvoří retail.

Společnost však postupně rozšiřuje záběr díky akvizicím menších REITů, čímž si udržuje stabilní klientelu a zároveň snižuje riziko. A co je pro mnoho investorů klíčové a velmi atraktivní, svou dividendu vyplácí každý měsíc.

Více než pětinu portfolia tvoří potraviny a obchody se smíšeným zbožím, mezi hlavní nájemce patří Walmart nebo Home Depot, a nově jsou součástí portfolia i průmyslové nemovitosti a kasina.

Realty Income patří mezi málo firem, které vyplácejí dividendu každý měsíc, a navíc bez přerušení už 660 měsíců. Dividenda byla navýšena 111 čtvrtletí v řadě a aktuální výnos dosahuje 5,58 %, což je nad jeho průměrem.

Vysoké úrokové sazby drží realitní sektor pod tlakem a investoři jsou opatrní, což ovlivňuje i Realty Income. Přesto má Realty Income silnou finanční pozici, takže dobře zvládne krátkodobé výzvy, a obsazenost jeho portfolia nemovitostí zůstává na vysokých 98,5 %.

Pro dlouhodobé investory hledající stabilní, dividendový pasivní příjem představuje současná situace zajímavou příležitost k nákupu.

2. Target zažíval krušné časy, ale za Q1 má i pozitivní výsledky a aktuálně zajímavou dividendu

Target v posledních letech čelil velkým problémům a výsledkem byl pomalý růst nebo dokonce pokles. V současnosti se potýká s oslabenou ekonomikou, kdy zákazníci omezují nákupy zbytného zboží.

Na rozdíl od některých velkých konkurentů se Target zaměřuje právě na tuto oblast, jako jsou například produkty pro vybavení domácnosti, nikoli na potraviny. V prvním čtvrtletí fiskálního roku 2025, které skončilo 3. května, klesly tržby meziročně o 2,8 % a srovnatelné prodeje o 3,8 %.

Na druhé straně byly výsledky v několika ohledech pozitivní. Provozní zisk i zisk na akcii vzrostly oproti loňsku a digitální segment se dál rozvíjí.

Online prodeje stouply meziročně o 4,7 %, přičemž služby s doručením ve stejný den vyskočily o 36 %. I když tlak může přetrvávat, při zlepšení podmínek má Target dobrou šanci na úplné zotavení, čímž budou jeho dividendové akcie ještě atraktivnější.

Investory drží v klidu hlavně dividenda. Target patří mezi dividendové krále, což znamená, že už 53 let v řadě vyplácí a zvyšuje dividendu. Společnost tento status získává díky svým spolehlivým a stabilním výplatám, které udržela i během pandemie, období vysoké inflace nebo jiných ekonomických krizí či recesí. Při současné ceně dosahuje dividendový výnos 4,3 %, tedy více než trojnásobek průměru indexu S&P 500.

3. Akcie American Express je oblíbenec Warrena Buffetta, je totiž druhou největší a nejdéle drženou pozicí v Berkshire Hathaway

American Express slaví 150 let existence, přesto zůstává moderní a stále významným hráčem na svém trhu. Základní model společnosti, nabídka prémiových kreditních karet movitým klientům, se drží desetiletí, ale firma se zároveň přizpůsobila novým zákazníkům.

Dnes provozuje kompletní digitální bankovní platformu pro jednotlivce i malé podniky a disponuje rozsáhlým věrnostním programem, který podporuje zapojení klientů a motivuje je platit roční poplatky za nabízené výhody.

Bankovní divize vytváří silné rezervy a zároveň vyrovnává druhou část byznysu, jelikož vyšší úrokové sazby sice mohou brzdit spotřebu, ale přinášejí vyšší čistý úrokový příjem.

Firma dokáže oslovit i mladší generaci zákazníků, kteří dnes pohánějí růst a mají potenciál zajistit dlouhodobý rozvoj. Model založený na poplatcích činí American Express vysoce ziskovou a buduje loajalitu i vyšší útraty zákazníků.

Prémiová klientela je navíc odolnější než běžný spotřebitel, což firmě umožňuje dosahovat dobrých výsledků i v náročnějším ekonomickém prostředí.

American Express je dnes druhou největší a nejdéle drženou pozicí Berkshire Hathaway. Buffett oceňuje její silnou globální značku a stabilně rostoucí dividendu. Aktuální výnos činí 1,05 %, což odráží výkonnost růstové akcie, která překonává trh. Společnost je tak vhodným kandidátem pro dlouhodobé, spolehlivé a dividendově orientované investice.