Vítáme vás u dalšího přehledu trhu pro akciový index S&P 500, Bitcoin a další kryptoměny. Bitcoin nadále lehce klesá, drží se kolem 25 000 USD. Akciový index S&P 500 překonává 4410 bodů, kam ještě může růst?
Nejvolatilnější kryptoměny za posledních 24 hodin:
Bitcoin včera vyklesal až na cenovou hladinu 24 800 USD. Dnes lehce roste na 25 500 USD a velká část altcoinů reaguje růstem v nižších desítkách procent. Najde Bitcoin zájem investorů kolem aktuální úrovně ?
Makro kalendář a zasedání centrálních bank
Mimo klesající americkou inflaci, kterou jsme si popsali ve středečním přehledu trhu máme v druhé polovině týdne ještě novinky ze zasedání americké centrální banky (Fed) a projevu Jerome Powella. Další podstatná data jsou klesající (zhoršující se) průmyslová produkce na meziroční i meziměsíční bázi. To do značné míry indikuje pokračování nejisté situace u společností a snižování skladových zásob.
Výrobní Fed index z Filadelfie nadále zůstává v negativní záporné zóně, zatím co New yorský výrobní index za květen povyskočil do kladných čísel růstem na +6,6 bodů po značných propadech v posledních měsících. Ekonomická situace se výrazné liší v jednotlivých státech Ameriky.
Počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti v Americe za první polovinu června lehce roste na 262 tisíc (avšak méně než se očekávalo).
Ve středu proběhlo zasedání americké centrální banky, na kterém došlo k ponechání aktuální úrokové sazby na 5,25 procentních bodech. Dle aktuálních informací z tiskové konference to vypadá, že rozhodnutí bylo jednohlasné, avšak většina členů uvažuje nad dalším zvýšením v červenci (aktuálně 70% šance) a ještě jedním dalším zvýšením do konce roku. To můžeme vizuálně vidět dle dotchartu:
Z projevu Jerome Powella zaznělo:
- Zástupci Fedu vidí úrokové sazby na konci roku kolem 5,6 procentních bodů! (2x další zvýšení sazeb)
- Projekce dle Dotchartu není přesný plán
- Americké HDP by mohlo růst v roce 2023 o + 1%, v roce 2024 o +1,1%
- Bankovní systém je stabilní
- Nadále se drží inflačního cíle 2%
- Pro rok 2023 se neuvažuje se snížením sazeb
- Pomalejší zvedání sazeb má umožnit celé ekonomice se adaptovat na situaci
- Pro zasedání v červenci zatím nebylo rozhodnuto o úrokové sazbě, Fed vyčkává na další data
- Pracovní trh je překvapivě silný
- Zdrojem pro dále rostoucí inflaci je růst mezd a nákladů na bydlení
Akciový index S&P 500 silně roste a likviduje krátké pozice
Akciový index tento týden roste v nižších jednotkách procent, dostává se však do zóny silné rezistence nad úrovni 4410 bodů. Aktuální růst už vnímám jako výplach krátkých pozic, které jsou pod nákupním tlakem zavírány, čím ženou cenu indexu ještě víc nahoru. Tento týden index roste už o +3%. Od lokálního dna v Listopadu 2022 vyrostl už o +26%.
Podle dostupných dat o obchodech velkých investorů to vypadá, že už vybírají zisky. za poslední jednotky týdnů převládá množství prodaných pozic nad prostředky pro dlouhé pozice. Je na místě být obezřetný v aktuálním silně spekulativním prostředí. Důvody proč tomuto růstu jako začátku nového býčího trendu nevěřím jsem popsal v přehledech začátkem týdne.
Z Těchto důvodu očekávám, že index S&P 500 před případným býčím trhem minimálně musí zaplnit prázdné gapy na futures grafu až po 3960 bodů.
Bitcoin se plácá nad supportní hladinou
Bitcoin tento týden vyklesal až na úroveň 24 800 USD. Dnes roste na 25 500 USD po zprávě o žádosti společnosti Blackrock pro vytvoření Bitcoinového ETF.
Hladiny, které je nutné hlídat pro Bitcoin jsem popsal ve středečním přehledu trhu. Bitcoin nepřekvapivě dále klesá. Tyto varianty nadále platí dokud nebude některá z nich invalidováná růstem nebo propadem pod hladinu 24 250 USD, proto je sem dávám znovu.
- Dlouhodobý přístup zohledňující Bitcoin halving začátkem roku 2024 uvažuje s možným dokupováním metodou DCA a sázkou na dlouhodobou adopci Bitcoinu finančními institucemi. Pro dlouhodobé investory je to asi nejlepší metoda. Pokud aktuálně vstupujete do dlouhé pozice, nakupoval bych jenom za předpokladu nastaveného stop-losu na 24 250 USD. V případě proraženi dolů bych nakupoval znovu až kolem 20 000 USD.
- Pro krátkodobé investory a tradery je dobrý setup ke vstupu do dlouhé pozice na aktuální hladině. Zóna pro potenciální vybírání profitu cca 31 – 31 500 USD. Stop-loss pod úrovni 24 250 = prodat všechny pozice. Proražením dolů je obrovská šance na značný pokles.
- Krátká pozice přichází do úvahy pokud bychom propadli pod support 25 250 – 24 250 USD (jednoznačněji spodní level). Cílová zóna pro pokles by byla nejdříve 20 000 USD, případné ať otestování 15 500 USD.
Dávejte si zvýšený pozor do jakých aktiv vstupujete, vyplatí se sledovat doporučené levely a dvakrát si rozmyslet co koupíte. Na trhu neustále převládá nějaká bublina. Je vhodné vstupovat spíše do aktiv, které dost klesly, krvácejí o desítky procent a téměř nikdo je nesleduje. Což je přesně opak akciového indexu S&P 500 a AI akcií.
