Bitcoin klesá čtyři týdny v řadě, ale brzy by mohl přijít obrat

Máme za sebou další týden a kurz ceny bitcoinu na grafech vytváří další červenou svíčku. I když to aktuálně může vypadat negativně a špatné zprávy se na nás z médií jen hrnou, tak realita může vypadat klidně opačně. Projdeme si dnes společně grafy bitcoinu v různých časových pohledech a pokusíme se najít nejbližší supporty a rezistence. Kam se cena v pondělí vydá?

Začnu rozborem tohoto týdne. O minulém víkendu se vyrojilo množství spekulací o zdravotním stavu současného prezidenta Joe Bidena. Mluvilo se o jeho možném odstoupení z voleb a tím pádem vyšší šance na úspěch Donalda Trumpa. Ten se snaží profilovat jako podporovatel kryptoměn, takže trh vyhodnotil tuto teoretickou situaci jako býčí. Cena vyrostla a ani pondělní nižší výsledek indexu nákupních manažerů v USA ze sektoru výroby to moc nedokázal zvrátit. I spotové ETF ve Spojených státech v pondělí pěkně rostly.

V úterý zveřejnili Spojené státy počty svých volných pracovních míst. Ekonomika jich dokázala vytvořit více než se čekalo a to zase naopak pro bitcoin nebyla dobrá zpráva. Vidíme obrat trendu a během zveřejnění i docela vyšší objemy. Středeční výsledky indexu nákupních manažerů v oblasti služeb pouze potvrdil klesající trend.

Čtvrteční objemy byly nezvykle vysoké

No a pak to začalo být zajímavé. Ve čtvrtek ráno Německo převedlo 3 000 bitcoinů ze svojí peněženky, což si samozřejmě část lidí vyložila jako výprodej. Sice na burzách nakonec skončilo jen 1 300 (400 Coinbase, 400 Kraken a 500 Bitstamp), ale vidíme zvýšené objemy transakcí. A to si musíme uvědomit, že v ten den měli ve Spojených státech Den nezávislosti a newyorská burza byla zavřená. Většinou jsou tyto dny spojené naopak s velmi nízkými objemy.

Další panika přišla v noci na pátek. Zkrachovalá burza Mt. Gox, která před dvěma týdny avizovala blížící se výplatu věřitelů přesunula 47 229 bitcoinů na tehdy ještě neidentifikovanou peněženku. Vidíme vysoké objemy a silné prodeje. Obchodníci se snažili prodat za co nejvyšší cenu ještě před samotným prodejem všech mincí zkrachovalé burzy.

Během dne se situace uklidnila. Burza vydala prohlášení, že započala s výplatou věřitelů, ale ukázalo se, že ten velký přesun mincí byl jen interní a nešel na burzy. Všechny mince zatím leží na jejich nové peněžence. Kurz ceny bitcoinu se odrazil a začal růst. Vyšší nezaměstnanost v USA ho v růstu dále podpořila a spotové ETF za pátek také pěkně rostly (přidaly do portfolia více než 2 500 mincí). Na chicagské burze s bitcoinovými futures v pátek zavřeli na cenovce 56 670 USD. Tam má kurz vysokou tendenci se během počátku týdne vrátit.

Co se tedy stalo?

Podtrženo sečteno. Další týden klesáme. Zkrachovalá burza Mt. Gox začala s výplatou věřitelů. A Německo prodává svoje bitcoiny. Ale co to znamená? Vlastně nic. Spotová ETF tento týden rostla tak, že nakoupila mnohem více mincí než Německo stihlo prodat. Navíc sociální sítě jsou plné informací, že je tu mnoho nabídek na odkup dalších německých bitcoinů přímo (OTC). Při pohledu do jejich peněženky vidíme, že ty pohyby jsou tam docela časté a někdy rostou a někdy klesají. Stále mají v zásobě skoro 40 tisíc BTC.

A co Mt. Gox? Zveřejnili informaci, že vyplácení začalo a věřitelé musí splnit několik podmínek. Podle soudu na výplatu mají čas do konce říjne letošního roku. To je vše co aktuálně víme. Neznáme kolik mincí budou chtít jejich majitelé následně prodat. Nevíme, jaký časový harmonogram výplat bude. Netušíme ani, jestli svoje pohledávky většina uživatelů již dříve neprodala a mince tak neskončí primárně v rukou větších investorů. Ale panika umí svoje, že?

Čtyřhodinový graf tvoří býčí divergenci

Když se podíváme na čtyřhodinový graf, tak se nám obrázek začíná dostávat do lepších souvislostí. Minulé pondělí burza Mt. Gox oznámila, že v červenci plánují začít vyplácet věřitele. Cena tehdy rychle klesla a Relative Strength Index (RSI) se dostal až pod 13 bodů (silně přeprodaný trh). Když výplaty reálně započaly, tak cena klesla ještě níž, ale RSI již jen na 18 bodů (také přeprodaný trh). Zatímco cena tvoří klesající trend, tak indikátor tvoří rostoucí trend. Hovoříme o takzvané býčí divergenci. Ta se dá interpretovat jako býčí signál a blížící se možný růst.

Denní graf tvoří býčí pattern

Na denním grafu jsem vyznačil pattern megafonu, který tam vidím. V tomto podání se jedná o býčí signál, ale zatím nevidím jasný kontakt s klesající spodní trendovou linií. Při logice tohoto trendu bych tedy předpokládal, že ještě dojde k poklesu a dennímu uzavření svíčky kolem 52 000 USD. Pak bych očekával odraz a růst přes 70 000 USD. Nad námi vidím rezistenci ve formě 200denního klouzavého průměru (kolem 58 750 USD, ze supportu se stala rezistence) a také rostoucí trendovou linii (oranžová), kterou bitcoin respektoval již od října loňského roku. Ta by mohla vytvořit rezistenci kolem 60 000 USD.

Týdenní svíčka má poměrně dlouhý spodní knot

Na týdenním grafu jsem vyznačil více věcí. Tak snad to bude dostatečně přehledné. Stále tam vidím tvorbu patternu Cup and Handle. Dno „ouška“ bych hledal maximálně kolem 50týdenního exponenciálního klouzavého průměru (kolem 51 350 USD). Také jsem na graf zanesl analýzu Ichimoku Kinko Hyo. Tenkan-sen (červený) ukazuje krátkodobý klesající trend. Evidentně zafungoval jako rezistence a kurz se od něj odrazil směrem dolů. Střednědobý trend (Kijun-sen, modrý) je relativně v rovině. To by ukazovalo na vyrovnanost a zatím není třeba panikařit. Navíc vidíme, že byl otestován a zafungoval jako dobrý support. Svíčka má relativně dlouhý spodní knot. Supportní mrak Komo sice není nijak extrémně široký, ale zatím funguje. A Chikou span (zelený) ukazuje, že z dlouhodobého pohledu jsme stále v býčím trendu.

Jaká nálada panuje na internetu?

Shrnul jsem grafy bitcoinu v různých časových pohledech a vidím to docela pozitivně. Samozřejmě se mohu mýlit a nemám křišťálovou kouli. Proto se podíváme teď na sociální sítě po názorech populárních analytiků. Kam předpokládají že se cena bude dále vyvíjet?

Analytik Titan of Crypto vidí podobnost současné situace a roku 2023. Tehdy bitcoin vytvořil lokální dno a vrátil se k růstu. Bude se situace opakovat i tentokrát?

To YouTuber a obchodník Crypto Rover si je růstem až tak jistý, že na 55 460 USD otevřel pozici za 1,6 milionu USD. Zatím mu to vychází a je v kladných číslech.

Keith Alan, analytik a spoluzakladatel nástroje Material Indicators, poukazuje na boj s 200denním klouzavým průměrem. Předpokládá, že při jeho prolomení bude snadné se dostal zpět na úroveň kolem 60 000 USD.

Ještě se podíváme na aktuální index Fear and Greed. Tady se nám stále drží strach, ale již ne takový jako byl včera. To ukazoval hodnotu 26. Ještě před týdnem ukazoval 47 (neutrální) a před měsícem jsme se pohybovali kolem 77 (extrémní chamtivost). Skoky mohou být tedy poměrně rychlé.

Kam se tedy bitcoin vydá?

Pojďme si to shrnout. Burza CME v pátek uzavřela na 56 670 USD. Aktuálně se pohybujeme kolem 57 650 USD. Předpokládám, že se tam kurz bude chtít dnes večer nebo na počátku týdne vrátit. Při pohledu na další grafy jsem ale poměrně optimistický. Předpokládám, že rychle otestujeme 52 000 USD a pak již pojedeme vzhůru. Páteční obchodování bylo ale silně pod vlivem emocí. Proto nemám v současnosti otevřenou žádnou pozici (krátkou jsem již uzavřel) a počkám na pondělní vývoj. V pásmu 50 000 – 52 000 USD mám připraveno několik dlouhých pozic, ale jsem připraven i na případné prolomení hranice pod toto pásmo.

Netuším, jak bude vyplácení klientů Mt. Gox probíhat. Ale nevidím to tak černě. Beru v potaz i aktuálně probíhající proces odškodnění klientů zkrachovalé kryptoburzy FTX. Do 16. srpna probíhá hlasování a když vše dobře dopadne, tak její klienti dostanou do konce roku 16 miliard USD ve fiat měně. Tedy připravené pro další nákupy. Takže i případné zaplavení burz bitcoiny v hodnotě 9 miliard USD (předpokládané odškodnění z Mt. Gox) by přetlak nabídky vytvořilo pouze dočasně. A to beru v potaz ten katastrofický scénář.

Navíc zítra odevzdají žadatelé o spotová ETF na ethereum svoje aktualizované podání S-1. Po jejich schválení může dojít již k prodeji těchto burzovně obchodovatelných fondů. A to si stále myslím, že trh vyhodnotí jako býčí signál. Jsem tedy vesměs býčí a těším se na pozvolný růst během letních měsíců.

Pro vás to ale rozhodně není ani investiční rada nebo nějaká forma doporučení. Udělejte si vlastní průzkum, definujte investiční strategii a pak teprve investujte. DYOR.