Pro Bitcoin (BTC) byl včerejšek vskutku zajímavý. Sám jsem nečekal, že zveřejnění dat o inflaci bude mít až tak závratný vliv – pokud jste článek na zveřejněná čísla nečetli, doporučuji to napravit. V podstatě trhy reagovali mnohem více, než na poslední zasedání Fedu. To pouze dokládá závažnost nových čísel, které dělá z Federální rezervní banky bandu diletantů, co neví, co vlastně činí. Okamžitě se na ně vznesla mohutná kritika. Všichni totiž od nich logicky předpokládají, že budou situaci řešit.
Aktuální situace na 4H BTC/USD
Jakmile byla nová čísla o inflaci zveřejněna, Bitcoin reagoval vcelku pozitivně. Upřímně, moc nevím proč. Říkám si proto, že se jednalo pouze o náhodu, ale kdo ví. Jak vyplývá z grafu, díky té menší pumpě jsme akorát podruhé otestovali horní stěnu patternu. Nicméně kurz se zde zase zastavil a nebyl schopen pokračovat do vyšších cenových hladin.
S určitým zpožděním však přišla reakce na dolarovém indexu. Později večer začal pumpovat a během pouhých pár hodin kurz vzrostl o 1 %. Denní close je na DXY vážně bullish, což si dnes ukážeme na streamu. I přesto, že je inflace vysoká, poptávka po dolarech markantně sílí. Všichni totiž začínají počítat s tím, že Fed bude donucen obrátit o 180 stupňů. Inflace 6,2 % má sice k hyperinflaci daleko, ale je to dost – více jak 200 % nad inflačním cílováním.
Bitcoin měl negativní odezvu na tu poslední pumpu u DXY. Obecně vzato se ale nejednalo o žádnou tragédii, protože relativní ztráta byla asi jenom 9 %. Jde ovšem o to, že se tu hraje o vytvoření ending diagonal. Pokud se tak stane, může nás čekat obdobný vývoj jako v květnu.
Samotný drop byl doprovázen objemovým spikem, takže bych price action nepodceňoval. Zas na druhou stranu, propad se v podstatě zastavil na lokálním S/R levelu 64 000 USD. Na úrovni několik hodin konsolidujeme. Bude vskutku zásadní, zda se Bitcoin odrazí, nebo otestuje spodní hranu patternu.
Závěrem
Dokud je Bitcoin uvnitř patternu, na nějaké větší závěry je příliš brzy. Pravda je ale taková, že dolarový index výrazně technicky postoupil. To je právě pro Bitcoin a akcie hodně významné riziko. Když poptávka po dolaru tolik stoupá, je zřejmé, že všichni začínají syslit likviditu. Cash is the king v dobách krize – kromě drahých kovů je to to jediné, co je hodně likvidní a udrží si hodnotu.
POZOR: Žádné údaje v článku nejsou investiční radou. Analýza se nesnaží predikovat budoucí cenový vývoj. Slouží výhradně jako vzdělávací text, jak k trhu myšlenkově přistupovat. Před jakýmkoliv investováním proveďte vlastní research a analýzu, vždy obchodujete jen na své vlastní riziko. Tým kryptomagazin.cz důrazně doporučuje individuální zvážení rizik!
Za propadem včera večer stálo prý nezaplacení úroků Evergrande tak nevím čemu mám věřit.
Přesně, taky myslím, že to bylo kvůli Evergrande. Každopádně nevím, co autorovi nedává smysl na tom, že vysoká inflace má pozitivní vliv na cenu bitcoinu?
Tvrzení že BTC je uchovatelem hodnoty ještě nebylo potvrzeno. BTC se zatím spíše chová jako rizikové aktivum, než jako stabilní uchovatel hodnoty. V případě pádu akciových trhů tak může padat ještě rychleji.
Za uchovatele hodnoty muze BTC povazovat ten kdo kupoval v bearmarketu.
Přesně 🙂 Teď jsi na to kápnul, nebo ještě kdo kupoval v létě za 30k, tak asi na to ještě vyzrál.
Tak to právě ale není. Pokud má fungovat OBECNĚ jako uchovatel hodnoty, tak jeho cena nemůže NIKDY dramaticky propadnout. Pokud ano tak to není uchovatel hodnoty, ale rizikové aktivum. Například zlato nijak výrazně cenově nepropadne a proto je dosud považováno za uchovatele hodnoty. Samozřejmě zlato ani nijak výrazně nevzroste dokud nedojde ke změně vnímání rizika. Právě tak je totiž obecně definován uchovatel hodnoty- nijak extrémně nepadá a vcelku logicky ani neroste – zajišťuje majiteli hodnotu. Existuje sice nyní populární narativ o tom, jak bitcoin zlato jakožto uchovatele hodnoty nahradí, ale to je běh na hodně dlouhou trať a ještě se uvidí. Zlato to dokazuje tisíce let a bitcoin teprve 10.
Evergrande s tím neměl, co dělat. Trhy to vůbec nezajímá – kauzalita tam vážně není. Že nějaký krypto guru tvrdí, že je Bitcoin hedže proti inflaci, ještě neznamená, že je to pravda.
Neměl s tím co dělat? A že už podruhé všechny trhy spadly po zprávě o Evergrande je nahoda? Ten strach z globální krize je reálný. Trhy jsou propojený, když se sesype trh v Číně, promítne se to do celého světa (stejně jako US hypoteční krize). Myslet si, že to zůstane v Číně je jako si myslet, že když se někdo vy… do bazénu, tak jsem safe, protože stojím víc než metr od něj. Vyšší inflace má pozitivní vliv na většinu aktiv, např akciový trh, který s kryptem jaksi pozitivně koreluje. Dává to smysl-když má aktivum stejnou hodnotu, ale měna, ve které je hodnota vyčíslená je znehodnocená, tak cena roste.
Korelace neimplikuje kauzalitu. Čína je je Čína, USA jsou USA. I kdyby Evergrande nechali padnout, nemyslím si, že by to mělo takové důsledky jako hypoteční krize z 2008 – tehdy byl ten problém vážně hluboký a zasahoval takřka celý sektor. Vysokou inflaci žádná riziková aktiva nemají ráda – to je nesmysl. Ovšem ani akademici se neshodnou, kde je ta pomyslná čára, která je pro trh nepřijatelná. Vysoká inflace – vysoké sazby – drahé peníze – riziková aktiva dolů. Celá sekce Pro začátečníky je prošpikovaná články, kde vše vysvětluji.
Díky, ale myslím, že jako Ing. ekonomie články pro začátečníky číst nemusím. Samozřejmě hyperinflace není pro riziková aktiva dobře, ale 6% podle mě není tento případ, ale jak říkáte, ani akademici se neshodnou, kde je ta hranice. Krize v Číně určitě nebude mít takový globální vliv jako krize v US, ale to neznamená, že trhy neovlivní vůbec.
Že máte titul z ekonomické fakulty vůbec nic neznamená. V makro 1 a makro 2 není absolutně čas na hlubší studium problematiky. Dokonce velmi často ani absolventi oboru Finance neví, jak vznikají peníze, nebo jak funguje QE – to jsou věci, které se člověk musí naučit sám.
Název kategorie „pro začátečníky“ je ntřeba brát s nadsázkou. Jsem si 100% jist, že většinu těch témat absolutně neznáte, protože se to prostě neučí. Což dokládá i fakt, že si myslíte, že vysoká inflace je pro Bitcoin dobře a nechápete risk off/risk on prostředí – základní chyba.
Vy jste vždy tak útočný, když s váma někdo nesouhlasí, začnete urážet jeho znalosti a odkazovat ho na vaše edukativní články. Měl byste se naučit trošku přijímat kritiku. A ano, myslím, že 6% inflace není tak vysoká, aby měla negativní vliv na cenu bitcoinu, navíc, když byla víceméně očekávaná.
Jsem tak hrozně útočný, až vás odkážu na své texty, které jsem zpracoval po stovkách hodin samostudia. Jsem vážně zlej kluk, kolegyně =))
Já to prostě nikomu individuálně vysvětlovat nebudu. Nic z toho nemám. Proto pro tento účel odkazuji na své texty, do kterých jsem dal hodně úsilí.
Terezko kolik vám je? Trhům sice moc nerozumíte ale pokud jste k světu co tak nějaký prodloužený víkend někde u vody? Teď sice už něco mám ale kolem Února se mi udělá okno . 😉
Bohužel, už mi není 18 😀
Já jsem také Ing. ekonomie a články pro začátečníky si docela rád vždy přečtu, chce to taky trochu pokory 🙂 Jinak žádná inflace není dobrá pro riziková aktiva, která se nafoukla díky levným penězům z centrálních bank. Rostoucí inflace totiž způsobí zásah centrálních bank, které se nemohou věčně tvářit že je jenom přechodná. Tím zásahem bude muset být zastavení QE a zvýšení sazeb a až to způsobí pokles na nafouknutých trzích.
zapominate na inflacni ocekavani, proto jde BTC (take) nahoru
To je stejně jak s Muskem, něco plácl a dump byl na světě, tak si každý řekl “jo to je Muskova vina”, přitom to tak vůbec nemuselo být (klidně mohl vědět, že přijde dump, lidí na to má dost, aby o tom věděl, tak se jen na tom svezl, aby to vypadalo, že to ovlivňuje on). To stejné i s těmi analýzami, člověk jako Jarda tomu může rozumnět i 100x víc, než tomu teď Jarda rozumí a stejně to může být klidně úplně jinak (aneb jak sám Jarda rád říkává “nemám křišťálovou kouli” resp. i kdyby ji měl, tak to tam stejně nenajde 😀 a navíc na to jsou stejně “nejlepší” kryptoguruové na youtube nebo by nám to řekla třeba Jolanda, ze záhrobí 😀).
Všade sa píše koľko Musk zarobil na btc no nie toľko ako na shitcoinoch to vie len on sám aby som do roka tweetol 50x nejaké shity vkuse načo by to bolo dobre a potom len presuny miliárd po penazenkach.. To ze ma ľudí je jedna vec ale manipulovať trh druhá ja by som aj bol rad ak by mu to dokázali a mal postih.. K tej kríze ci porastieme a padneme alebo sa porastie ešte polroka rok je v podstate jedno o co dlhšie sa to nebude riesiť o to viac to potom zleti nehovorím ze ako tomu bolo niekedy 70-80 % toho bol schopný jedine retail spoločnosti si to po držia ale aj tak sa pádu nevyhneme keď padnú akcie s nimi pôjde vsetko
nejlepsi je na to intuice. Ted, kdyz to prasklo u 69000 jsem to “vedel”, ale prislo to drive nez jsem zadal prikazy (byl jsem zrovna vcera cely den na konferenci.) IMHO crypto obchodovani neni muj hlavni job (i kdyz podle posledniho mesicniho vydelku asi jo 🙂 ). Ten, kdo chce trenovat intuici, doporucuji metodu RUS nebo MUDr. Moniku Sičovou (google).
Přesně Evergrande v tom Neni , kdyby bylo cela Asie je min ve 2% minusu coz neni.
Prostě se prodává to nikdo nechce slyšet, včera objem 5 mega na paru btc usdt na binance
Bitcoin padl o $5 000. Přispěly k tomu zprávy o Evergrande? (kryptonovinky.cz) viz článek konkurence.
Stejne asi tak jako “(ne)prokazana kauzalita DXY a BTC, ktera je pro Vas evidentne necim vic jak mantrou…
Bitcoin se nejvíce obchoduje v páru s USD.
Bitcoin se nejvíce obchodu v páru s USDT, což je dost daleko od dollaru
To je pravda , nic méně usdt leze na trh záhadným způsobem odnikud a až to už někdo konečně prokáže bude velký problém.
Presne tak ! Bitcoin a iné “menové krypto” nie je finančný produkt, ale je to zberateľský produkt. To, že sa vymieňa za iné zberateľské produkty v dolárovej hodnote na neregulovaných kryptoburzách z neho ešte nerobí finančný produkt. Bitcoin je technicky a ekonomicky fundamentálne na tom rovnako ako LTC, Monero, Doge, Shiba, Dogelon a pod.. Rozdiel je iba v popularite, masovosti a aktivite krypto maret makerov na krytoburzách. Stačí sa pozrieť na prípad Solany. Vydajú cez ICO z ničoho ničím nekryté tokeny, polovicu emisie predajú “investorom” za USD /cez ETH/, druhú polovicu emisie utaja pred verejnosťou a poskytnú ju krypto market makerom na “tvorbu trhu” a zabezpečenie “likvidity” na krytobutzách. Tu ani TA nepomôže, a už vôbec nie klasická ekonómia trhových síl.
Neházej BTC do jednoho pytle se shitcoiny!!! Nebo budeme zlí ;-DDD.
Vždyť je to jedna rodina 🙂 S BCH, BSV a LTC jsou přímí příbuzní 🙂 A s tou Solanou má naprostou pravdu.
No právě, že s tou hypervychcanou Solanou má naprostou pravdu, tak ji přece nemůže hodit do jednoho pytle s Bitcoinem. A OK, klony LTC, BCH a BSV mají část bitcoinové DNA, to nelze pořít. Byť tedy BSV je už klon z klonu, stejně jako ten pes, co kapitalizací pořád straší v top ten (a tím mě vytáčí, když bych tam místo něj rád viděl Litecoin) :-DDD
Litecoin je mrtvý. To je stejné, jak kdybych měl Superba a vedle Fabii a říkal – “Ta Fabia je skoro stejná, je to klon, akorát trochu osekaný, ale vlastně stejný. Je to vlastně stříbro mezi Škodovkama.” 😀 Odborníci na auta mi prominou tento nekvalifikovaný příklad.
Každopádně tím chci říct, že neexistuje důvod pro používání LItecoinu. Ano, asi nižší poplatky. Ale taky to podle mě neplatí vždy. Teď jsem posílal 5000 dolarů v BTC a v LTC by to vyšlo skoro stejně.
Mít Superba i Fabii může být užitečné (třeba stran parkování ve městě), co nechápu je proč tam mít ještě samohyby typu Š120, Trabant, Velorex a tisíce kusů dalšího harampádí).
Netvrdím, že je Litecoin kdoví co, ale pořád je to ten druhý (být Neil Armstrong je jistě super, ale být Buzz Aldrin taky není úplně špatné) a určitě není horší ani zbytečnější než Dogecoin, se kterým ho srovnávám. Pokud někdo argumentuje tím, že Dogecoin je zábavnější, tak sorry jako, ale kdo si myslí, že mají být peníze zábavné, patří do školky ;-))
Platil si niekedy v eshope alebo kdekolvek pomocou LTC? Ani nahodou to nie je podobne ako s BTC. Transakcia potvrdena za 60 az 90 sekund a poplatok tak 10 centov. A teraz to skus porovnat s BTC
To je ale jen proto, že LTC používá 5 lidí. Kdyby byl populární jako Bitcoin, bude zasekaný úplně stejně.
To je taky jeden z důvodů proč nemám v tento nový způsob ICO příliš důvěru, někdy se operuje jen ze zlomkem coinů, kteří má retail a větší část koláče, má tým, investoři, burzy, atd. Pokud bude trh růst, tak asi můžou tokeny postupně uvolňovat do oběhu, a tím si financovat své projekty. Jenže když přijde bearmarket, tak to bude hodně očistný proces. Proto se asi furt Bitcoin drží na prvním místě, je ho omezené množství jen 21 milionů, ne žádný bilióny. Člověk měl toto poznání učinit asi už dříve v roce 2018, po propadu, a ne se honit za ICO, teď asi nezbývá čekat než na další propad a marast, těžko říct. Podívejte se na coinmarket na historické snímky, jaká byla skladba shitcoinů v roce 2018 v první stovce, a že se drží jen BTC a ETH, ostatní shitcoiny už tam nejsou a nahradily je jiné, ale odhadnout které to budou z tisíce altů je velmi těžké. Málokdo by třeba odhadoval, že tam bude Shiba Inu, že se Dogecoin kvůli Muskovi vzpamatuje, nebo že postoupí dopředu Solana, atd.
to nemyslite VAZNE! – tu myslenku o minimalnim rozdilu. Doporucuji shlednout toto video
https://www.youtube.com/watch?v=sNFSWgBRnpo
Ale třeba to krátkodobě, tak zafungovalo, ale dlouhodobě to platit vůbec nemusí. Spíš bude Bitcoin vnímán jako rizikové aktivum a nebude stát mimo bazén 🙂 Když začaly včera klesat akciové trhy, tak BTC se ještě nějakou dobu držel ve výšinách, ale pak se cena zlomila dolů. Takže může to mít spojitost, že se ho investoři začali v panice zbavovat. Ty výprodeje byly poměrně silné, ne že by Bitcoin zase nějak razantně spadl, dokázali ho vykoupit zpět na solidní úrovně. Teď je v podstatě mírně nad ATH z dubna, takže prodejci dnes tak agresivní zatím nejsou. Mimochodem i akciové trhy otevřely v USA výše a stoupají, ale furt to dolů jít taky nemůže. Pro vás jako inženýry jistě nebude problém si sehnat data, grafy a porovnávat.
No já to myslela tak, že zveřejnění inflace to vyhnalo nahoru a zpráva o Evergrande to srazila dolů…
Ale s tím já v podstatě taky souhlasím. Resp. to tak bylo posléze zdůvodněné. Nicméně jsem sledoval spíše graf a viděl, že to lejou nahoru, na pumpu nalákali lidi, a pak je v opačném směru nechutně vylikvidovali. Což asi úplně nečekali, takový obrat, ale holt stalo se a a grafu to bylo vidět, jen mít ještě to odhodlání zareagovat, spíš prostě vyhodili hafo stopek, ale jako ono je vždy vidět, že tu lavinu nespustí až tolik dav, ale přetlačil to velkokapitál.
Nevěřit ničemu? Vlastní research?:)
On ho kdysi někdo dělal, a zjistil, že to bylo různé v různých fázích, že někdy s akciemi koreloval a někdy ne. Ostatně je známá myšlenka, že trhy předbíhají reálnou ekonomiku někdy až o půl roku dopředu. Tedy bylo vidět že se v budoucnu očekává inflace, a aktiva tehdy rostla, byty, akcie, aj Bitcoin, rotačky ostatně stále běžely. Nyní je vidět, že to skutečně doprasili neskutečným způsobem a inflace je přes 6 a více procent. Takže se budou muset zklidnit.
Tak si to shrneme z vyrceneho vyplývá že T je chytřejší než J
Z vyřčeného vyplívá, že každý na to má svůj pohled, dle svých vlastních zkušeností a informací.
neni to jen o tomto clanku a par komentarich Terezy. Je to dlouhodobejsi souhrn, tak ja to zde sleduji, ale uznavam je to hodne sujbjektivni.
DXY pumpuje něco přijde.
Lol, to je nice diskuze. Každopádně – Evergrande…. lol. Nikoho to nezajímá. Hlavně nechápu, jak by to mohlo způsobit pád ceny BTC 😀 Ještě před měsícem nikdo nevěděl, že nějaká Evergrande existuje a najednou s tím šermuje každý analytik na webu. To, že čínská ekonomika je prakticky vymyšlená a růst si tam cucají z prstu, věděl každý roky a roky před nějakým Evergrande.
Bitcoin byl přepálený, přepákovaný, takže i kdyby nebylo Evergrande, přišel by vejplach, ale mohla to být i dobrá záminka, a mohlo to přispět obecně k nervozitě. Zajímavý je, že tyto zprávy přichází vždy na nějakém střednědobém vrcholu či ve fázi cyklu 🙂 A pak se jím přisoudí tento efekt. Už se o tom hovořilo před půlrokem, tehdy zase Evergrande splátky dluhu splatila, nyní je měla zase splatit, přesto jsou furt spekulace, že zbankrotuje. Zatím se tak nestalo, ale co není může být, nebo se tím prostě jen už straší, protože nic jiného zatím nevymysleli, ale FUD z Číny zabírá, těžbu už tam zakázali, tak teď aspoň straší Evergrande. Možná to stále značí, že jsme v býčím trendu, když se objevují takové zprávy, vrchol se obvykle pozná tak, že je vše naopak zase růžové a pozitivní a média píšou, že se jde na milion 🙂 Ve skutečnosti možná chtěli instituce zase jen vydělat. Retail nikdy neví co je na zprávách pravdy. Vejplach to byl sice poměrně agresivní, objemy byly skutečně po dlouhé době zase vysoké, ale cena zatím o tolik nepropadla. Jen prostě předtím příliš vystřelila, spíše zdravá korekce, alty se protříbily, protože i alty ženou bullrun.
Podtrhuji 2x a davam 1 s *
To je v podstate vecna diskuze na tema: ma vubec smysl sledovat fundamenty nebo jet ciste technicky. Ja, jako “order flow” clovek odkojeny na trilionovem forexu v podstate fundamenty sleduji jenom kvuli onknum, kdy neobchodovat. A pro crypto se mi to osvedicilo take.
Po bitve, je kazdy general a nejaky ten “fundament” se na to vzdycky napasuje.
Přesně, kdysi jsem si taky myslel, že má smysl sledovat zprávy. Jako je dobrý být trošku v obrazu, ale pro samotné obchodování jsou málo použitelné. Fundament resp. zprávy může vyvolat to nebo no, nebo přesně opačnou reakci, kterou se dozvíte až když už je v podstatě hotovo, akce proběhla 🙂